Le groupe Edmond de Rothschild a annoncé hier avoir conclu une alliance stratégique avec Samsung Asset Management, leader sud-coréen en gestion d’actifs. Ce dernier lancera à ce titre vers la fin du deuxième trimestre un fonds actions européennes à dividendes élevés qui sera conseillé par Edmond de Rothschild Asset Management. Samsung Asset Management distribuera par la suite sur son marché domestique le fonds de référence en obligations convertibles européennes géré par le groupe français.

14,9% des actionnaires du gérant, soit 30% des actionnaires extérieurs, ont voté contre la nomination de Michael Dobson au poste de président non exécutif.

Le fonds souverain norvégien a indiqué hier qu’il a essuyé un rendement négatif de 0,6% au premier trimestre 2016. Les pertes de Norges Bank IM s'élèvent à 85 milliards de couronnes, réduisant la valeur du fonds à 7.079 milliards de couronnes (753 milliards d’euros) à fin mars. En cause, les actions (59,8% du portefeuille) et l’immobilier (3,1%). Leurs performances sont négatives de respectivement 2,9% et 1,3%. L’obligataire, qui représentent 37% des actifs, a rapporté 3,3%.

Selon nos informations, Sébastien Masson, ancien Directeur commercial de NGAM Private Equity s'apprête à rejoindre la société Darius Capital Partners au poste de directeur commercial à partir du 2 mai prochain.

CGPC renforce son examen national de certification CFP®/CGPC et annonce la création d’une nouvelle UV : «Réglementation et Déontologie » qui permet de sérier et structurer les problématiques liées à la protection du consommateur épargnant.

Resaver, fonds de pension paneuropéen basé en Belgique, a sélectionné BlackRock pour superviser ses actifs. L’institution visant à être pleinement opérationnelle d’ici à septembre, son allocation d’actifs est encore en cours d'élaboration. Notons qu’Aon Hewitt agit en tant que consultant pour Resaver. «BlackRock a proposé la solution la plus complète et compétitive, avec l’accent mis sur l’adaptation aux régimes d’investissement variés des différents pays de l’European Economic Area, a expliqué Thierry Verkest, associé au sein d’Aon Hewitt. Resaver sera, dans un premier temps, accompagné d’un seul gestionnaire d’actifs. Nous examinerons à nouveau la question dans 2 à 3 ans, avec l’intention d’ajouter d’autres gérants». Le fonds de pension a également sélectionné 10 autres fournisseurs, dont Previnet, une entreprise italienne spécialisée dans les régimes à cotisations définies, choisie pour un rôle d’administrateur du fonds de pension.

Le Groupe Edmond de Rothschild a conclu une alliance stratégique avec Samsung Asset Management, leader coréen en gestion d’actifs. Ce partenariat prévoit notamment que Samsung Asset Management renforce sa gamme de fonds en bénéficiant de l’expertise de Edmond de Rothschild Asset Management sur les actions et les obligations d’entreprises européennes.

Après le renforcement de son activité de fusion et acquisition, avec l’arrivée de huit nouveaux collaborateurs en février 2016, Invest Securities poursuit sa stratégie de développement avec l’acquisition de trois sociétés de gestion qui seront regroupés sous un nouveau pôle, qui devrait se nommer "Sully Invest Gestion".

Malgré un contexte de marché défavorable, Amundi a réussi à continué de bénéficier de son business model diversifié et poursuivi la croissance de son activité avec une collecte de 13,8 milliards d'euros au premier trimestre 2016.

Le fonds souverain norvégien a essuyé un rendement négatif de 0,6% au premier trimestre 2016. Les pertes de Norges Bank IM s'élèvent à 85 milliards de couronnes, réduisant la valeur du fonds à 7.079 milliards de couronnes (753 milliards d’euros) à fin mars. En cause, les actions (59,8% du portefeuille) et l’immobilier (3,1%). Leurs performances sont négatives de respectivement 2,9% et 1,3%. L’obligataire, qui représentent 37% des actifs, a rapporté 3,3%.

Foncière des Régions envisagerait de vendre la tour CB21 à La Défense, indique l’agence Bloomberg. FdR détient 75% de l’ex-tour Gan. L’immeuble de bureaux, aujourd’hui occupé par Suez, AIG et Informatica, pourrait être valorisée environ 700 millions d’euros. Construit en 1974, la tour a déjà été rénovée deux fois. FdR a acquis cet actif en 2007 auprès de Groupama pour 486 millions d’euros, puis avait cédé 25% à CNP sur la base d’une valeur de 588 millions.

La croissance du PIB américain est tombée au premier trimestre à son plus bas niveau depuis le premier trimestre 2014 avec une progression de 0,5% en rythme annualisé, selon la première estimation du département du Travail.

Au 1er mai, Jan-Matthijs van Eendenburg, depuis près de huit ans directeur de la gestion de fortune chez UBS Pays-Bas, rejoindra le gestionnaire indépendant néerlandais Wealth Management Partners (WMP) où il sera chargé principalement du suivi et du développement de la clientèle, rapporte le site spécialisé Fondsnieuws. Avant de travailler pour UBS, l’intéressé avait été chargé de clientèle chez MeesPierson. Il a aussi été managing director de Royal Leerdam Crystal de 2000 à 2003.

A l’occasion de la publication de ses résultats trimestriels, le groupe bancaire espagnol Santander a fait état d’un recul de 4% des encours de ses fonds communs de placements (« mutual funds ») au premier trimestre 2016. De fait, au 31 mars 2016, ses actifs sous gestion s’établissent à 129,9 milliards d’euros contre 135,2 milliards d’euros au 31 mars 2015. La tendance est similaire pour son activité de fonds de pension. Leurs encours subissent en effet un repli de 7,2% sur un an, s’inscrivant à 11,1 milliards d’euros à fin mars 2016 contre 11,9 milliards d’euros à fin mars 2015. En prenant en compte l’ensemble de ses activités, Santander a conclu le premier trimestre 2016 avec un bénéfice net de 1,63 milliard d’euros, en recul de 4,9 % par rapport au premier trimestre 2015, pénalisé en grande partie par son activité au Brésil. Son produit net des intérêts – équivalent du chiffre d’affaires – ressort à 7,62 milliards d’euros, en baisse de 5,2% sur un an.

Victor Moftakhar, jusqu'à présent président du comité de direction de Deka Investment, va quitter la société allemande l’année prochaine, selon une porte parole du gestionnaire. L’intéressé souhaite poursuivre de nouvelles opportunités en dehors du groupe. Il restera à son poste jusqu’en mars 2017 afin de faciliter la transition avec son successeur. Michael Schmidt, qui rejoint Deka en provenance d’Union Investment, prendra en charge l’activité Asset Servicing et Alternative Investments à partir du premier juillet mais le groupe n’a pas encore décidé qui deviendra porte parole du directoire. Victor Moftakhar travaillait depuis plus de 20 ans au sein du groupe Deka.

La gestion active ne tient pas toujours ses promesses, bien au contraire. Selon une étude réalisée par la banque privée spécialisée dans le conseil quirin, la surperformance par rapport aux indices de référence se fait rare. quirin cite le marché des actions allemandes, où sur trois ans, 50 % des fonds actions gérés activement battent le Dax. Ils ne sont plus que 28 % sur cinq ans et seulement 22% sur dix ans à battre le marché. Même constat sur le marché des actions américaines, où 55,8 % des fonds actifs sous-performent le S&P 500 sur trois ans. Sur cinq ans, 78,9 % font moins bien que l’indice. Sur les actions mondiales, 43,6 % des fonds actions gérés activement se font battre par le MSCI sur trois ans, 57,6% sur cinq ans et 76,1 % sur dix ans, note quirin.

Daniel Loeb, l’un des gérants de hedge funds les plus puissants aux Etats-Unis, pense que le secteur est dans « la première manche d’un fiasco » alors que nombre de fonds ont accusé de lourdes pertes, rapporte le Financial Times, qui cite la lettre trimestrielle aux investisseurs du fonds Third Point. Le premier trimestre « a été l’une des périodes les plus catastrophiques pour la performance des hedge funds depuis le lancement de ce fonds » en décembre 1996. Third Point n’a pas été épargné et a perdu 2,3 % cette année, contre un gain de 1,3 % pour le S&P 500. Depuis le lancement du fonds il y a 20 ans, le rendement annualisé est de 15,8 %, contre 7,3 % pour le S&P.

AnaCap Financial Partners, le fonds de capital-investissement spécialisé dans les services financiers européens, a annoncé ce 27 avril être en négociations exclusives pour acquérir les activités de banque de détail et de gestion d’actifs de Barclays Bank plc en France. « Barclays continuera pour sa part d’opérer en France avec ses activités de banque d’investissement et de banque des entreprises », précise AnaCap dans un communiqué. Les activités de banque de détail et de gestion d’actifs de Barclays se concentrent sur une clientèle aisée, et proposent des services bancaires tels que des comptes courants, des dépôts et prêts immobiliers, ainsi qu’une large gamme de produits d’investissement et d’assurance-vie, et une expertise en gestion de patrimoine. L’entreprise dispose d’un réseau de 74 points de vente répartis dans toute la France.L’investissement viendrait s’ajouter au portefeuille bancaire d’AnaCap, « déjà fort de nombreux succès », selon un communiqué. En outre, « cette nouvelle acquisition s’appuierait sur la capacité du fonds à obtenir le support et l’agrément des régulateurs à travers l’Europe », ajoute AnaCap. Enfin, « cette acquisition confirmerait la capacité d’AnaCap à se positionner comme interlocuteur de référence auprès de vendeurs potentiels, tout en continuant à faire croître des sociétés de services financiers réputées. AnaCap n’en est pas à son coup d’essai dans le secteur bancaire. Ses investissements bancaires incluent en effet Aldermore au Royaume-Uni, maintenant cotée en Bourse au London Stock Exchange, MeDirect en Belgique, Mediterranean Bank à Malte, Equa Bank en République Tchèque et FM Bank en Pologne. En outre, « cette acquistion constituerait le deuxième investissement français du fonds, après le rachat en 2014 d’AssurOne Group, un acteur du courtage d’assurance en ligne », souligne la société de capital-investissement.

Le fournisseur d’ETF iShares, filiale de BlackRock, a annoncé, ce 27 avril, la signature d’un premier partenariat de distribution en France avec Boursorama. Concrètement, depuis le 7 avril 2016 et jusqu’au 6 juillet 2016, les clients de la banque en ligne pourront accéder sans frais d’exécution* à une centaine d’ETF proposée par iShares. « Cette initiative vise à mieux faire connaître aux investisseurs particuliers ce produit simple d’utilisation et de compréhension », indique iShares dans un communiqué. Ce partenarait s’inscrit dans une démarche globale entreprise par iShares depuis quelques mois. « Nous sommes conscients de l’incroyable opportunité qu’offre la digitalisation de l’investissement et par conséquent du potentiel de développement des ETF, explique Michel Gruener, co-responsable de ventes iShares EMEA, cité dans un communiqué. Ainsi sur chacun de nos marchés cœurs nous nouons des partenariats de distribution avec les leaders du secteur. L’industrie de l’ETF doit évoluer vers ce type de solutions de distribution digitalisées. »*Le remboursement des frais de courtage sera effectué pour les ordres compris entre 100 et 10.000 euros dans la limite de 50 ordres par compte sur la durée totale de l’opération. Les frais de courtage seront automatiquement remboursés sur le compte du client au plus tard le 5 août 2016.

Le gestionnaire d’actifs américain Franklin Resources a fait état d’une décollecte nette de 24,6 milliards de dollars au titre du deuxième trimestre à fin mars de son exercice 2015-2016. Après prise en compte d’un impact positif de 4,2 milliards de dollars lié notamment à la bonne tenue des marchés et à l’effet devises, les actifs sous gestion s’inscrivaient fin mars à 742,6 milliards de dollars, en recul de 21,3 milliards de dollars ou de 3% par rapport au trimestre précédent, selon les chiffres communiqués le 27 avril.Le bénéfice net a chuté de 20% d’un trimestre sur l’autre pour s'établir à 360,4 millions de dollars. Le recul est même de plus de 40% par rapport au résultat du trimestre à fin mars de l’exercice précédent.

La boutique de gestion J. Chahine Capital vient de recruter Aymar de Léotoing en qualité de gérant de portefeuille sur deux fonds dédiés au numérique, Digital Funds Stars Europe et Digital Funds Stars Europe Ex-UK, précédemment pilotés par Julien Bernier et Amine Bennis avec le soutien de Jean-Baptiste Fargeau qui a récemment quitté la société pour rejoindre Banque de Luxembourg.Aymar de Léotoing travaillait précédemment chez Arkeon en qualité de stratégiste. Il a 16 d’expérience dans le secteur, dont quatre années chez Amundi.

Le gestionnaire d’actifs Psigma Investment Management (Psigma IM) a recruté Andrew Wauchope, ancien responsable des relations avec les organisations caritatives d’UBS, rapporte Citywire. L’intéressé, qui arrive en qualité de « manager », sera rattaché à John Howard-Smith, directeur général de Psigma IM. Avant de travailler chez UBS, il était responsable des relations avec les organisations caritatives et les clients privés chez Gerrard Vivian Gray puis chez Laing & Cruickshank.

L’opérateur boursier paneuropéen Bats Europe a renforcé son conseil d’administration en recrutant Ted Hood, ancien directeur général de Source de 2009 à mars 2015, rapporte Financial News. L’intéressé a officiellement rejoint le conseil d’administration de Bats Europe le 21 avril dernier. Ted Hood était l’un des co-fondateurs de Source, l’un des plus importants fournisseurs d’ETF en Europe. Son arrivée confirme la volonté de Bats d’accélérer son développement sur le marché des ETF. Il s’agit de la deuxième arrivée de taille au sein du conseil d’administration de Bats Europe en l’espace de quelques semaines. Kristian West, ancien responsable du trading actions chez JP Morgan Asset Management, a en effet rejoint le conseil de l’opérateur boursier à la mi-avril.

Dans ses activités de gestion d’actifs et de gestion de fortune, le groupe scandinave Nordea a enregistré au premier trimestre une collecte nette de 4,1 milliards d’euros, selon un communiqué publié le 27 avril. Après prise en compte d’un impact marché négatif de 1,4 milliard d’euros, les actifs sous gestion s’inscrivent ainsi à 290,9 milliards d’euros à fin mars 2016 contre 288,2 milliards d’euros au 31 décembre 2015.Dans le détail, les entrées nettes réalisées auprès des investisseurs institutionnels ont représenté 3,5 milliards d’euros, ce qui a contribué à une progression des encours à 78 milliards d’euros contre 73,7 milliards d’euros. En banque privée, dont les actifs sous gestion ont reculé à 92,2 milliards d’euros au premier trimestre contre 93,6 milliards fin décembre 2015, la collecte s’est élevée à 0,5 milliard d’euros. Les fonds «retail» ont subi des sorties nettes de 0,2 milliard d’euros et les encours ont reflué à 53,2 milliards d’euros contre 54,5 milliards fin décembre. Le segment Vie et Retraites a pour sa part engrangé 0,3 milliard d’euros et les encours sont passés de 66,4 milliards d’euros fin décembre à 67,5 milliards d’euros fin mars.

BMO Global Asset Management renforce sa couverture des marchés émergents avec le lancement d’un filtre ESG dans une ancienne stratégie renommée pour l’occasion BMO Responsible Global Emerging Markets Equity fund, désormais disponible pour les investisseurs européens. La stratégie ancienne formule était connue sous l’appellation F&C Global Emerging Markets Portfolio. La nouvelle stratégie est similaire au fonds F&C Responsible Emerging Markets Equity ESG lancé en 2010.Le fonds est géré par la boutique spécialisée sur les marchés émergents LGM Investments. Les deux gérants Jeff Chowdhry et Sam Mahtani, qui pilotent la version domiciliée au Royaume-Uni du fonds, prendront les décisions d’investissement. Le fonds n’investira que dans les sociétés respectant un certain nombre de standards de gouvernance et de durabilité, y compris l'équilibre au sein du board, l’indépendance, la transparence et la protection des droits des actionnaires. Les sociétés en portefeuille seront également sélectionnées en fonction de leur engagement par rapport à plusieurs grandes thématiques ESG dont les infrastructures pour le développement, les services financiers pour les économies sous-bancarisées, le capital humain, l’accès aux nouvelles technologies ou encore le développement des énergies conventionnelles et alternatives.

Indosuez Wealth Management, la marque mondiale de la division gestion de fortune du groupe Crédit Agricole dédiée à la clientèle très fortunée, vient de recruter Cristina Rosà et Fabio Giussani au sein de son équipe italienne de gérants de fortune, rapporte Bluerating. Les deux professionnels, qui viennent de Santander Private Banking Italia, sont nommés gérants de fortune senior.

Alex Ricchebuono, qui était encore il y a quelques semaines country manager Italie pour La Française AM, a rejoint Advanced Capital en tant qu’associé et responsable commercial, rapporte Bluerating. L’intéressé a aussi travaillé pour Brevan Howard et Credit Suisse Asset Management, ainsi que pour Janus Capital, BNP Paribas et American Express.

Old Mutual Wealth veut céder ses activités italiennes, selon les informations de Milano Finanza. La société britannique a dans cette optique choisi Rothschild pour chercher des acquéreurs. Selon Milano Finanza, les activités italiennes d’Old Mutual Wealth pourraient intéresser de nombreuses compagnies d’assurance, mais aussi quelques sociétés de private equity comme Apollo, Cinven ou JC Flowers. En Italie, Old Mutual détient environ 6 milliards d’euros de réserves liées à des contrats d’assurance vie en unités de compte.

Au premier trimestre de 2016, Henderson Group a subi des rachats nets de 679 millions de livres. La société de gestion britannique a notamment souffert de sorties nettes de 769 millions de livres de la part des investisseurs institutionnels, tandis que l’activité retail enregistrait des souscriptions nettes de 90 millions de livres. Grâce à un effet de change et de marchés positif de l’ordre de 1,4 milliard de livres, Henderson a toutefois vu ses encours augmenter sur les trois premiers mois de l’année, de 92 milliards de livres fin décembre 2015 à 92,7 milliards de livres fin mars 2016.

PGIM pousse ses pions en Europe. Le gestionnaire d’actifs américain, filiale de Prudential Financial qui gère environ 1.000 milliards de dollars d’actifs, est en passe de lancer de nouvelles classes de part en livres sterling pour dix compartiments de sa gamme Ucits et envisage de doubler le nombre de produits disponibles pour le marché « retail » européen au cours des 18 prochains mois, rapporte Investment Week. Dans le cadre de ses ambitions européennes, la société de gestion avait recruté, en décembre 2015, Charlie Wilson, ancien responsable du marché « retail » britannique chez Investec Asset Management, en qualité de « senior vice president », chargé à ce titre de superviser depuis Londres le développement de sa plateforme Ucits auprès des distributeurs en Europe. Désormais, le groupe américain cherche à faire enregistrer ses fonds sur le marché britannique et souhaite également le feu vert des autorités de régulation pour lancer des classes de part en livres sterling.Parmi les fonds disponibles en Europe, on dénombre plusieurs véhicules obligataires, à savoir les fonds Global Total Return Bond, Emerging Market Corporate Bond, Global Corporate Bond, US Corporate Bond, European High Yield et Emerging Markets Local Currency, tous gérés par la filiale PGIM Fixed Income. Dans le domaine des actions, PGIM propose le fonds Global Equity Opportunities, géré par sa filiale Jennison Associates, et le fonds Global Select Core Equity, géré par sa filiale quantitative QMA. Les investisseurs européens ont également accès aux fonds immobilier Global Real Estate Securities.