La plate-forme entre au capital d’un deuxième gestionnaire américain et acquiert le parisien Montmartre AM.

Fidèle à sa ligne éditoriale qui donne la parole aux investisseurs, Distrib Invest a voulu connaitre les fonds préférés des multigérants. Pour cela, nous avons interrogé plus d’une trentaine de multigérants de la Place afin de connaître la composition de leurs portefeuilles et plus précisément leurs fonds préférés au sein de quatre grandes classes d’actifs : actions, obligations, diversifiés et alternatifs. Cette semaine, nous vous présentons leur préférence parmi les fonds obligataires. Sur le podium, nous retrouvons deux fonds de Tikehau Investment Management , ainsi que le fonds Allianz Euro High Yield. Cette enquête a aussi été l’occasion de mieux appréhender les critères qui permettent à un fonds d’intégrer les buy lists des multigérants. Entre stabilité et rendements, ces derniers semblent pencher pour la flexibilité.

Axa Thema vient de publier les résultats de la collecte brute et nette sur ses différentes unités de compte.

La levée de Fundexi IV, troisième génération de fonds de fonds de private equity, s’est achevée le 4 novembre dernier, au-dessus de la taille cible initiale de 250 millions d’euros, en accueillant une majorité de nouveaux investisseurs. Ce fonds de fonds, à vocation européenne, a été levé auprès d’institutionnels européens, de family offices et de clients de la banque privée BNP Paribas.

La plate-forme d’investissement et de développement en gestion d’actifs dirigée par Philippe Couvrecelle annonce ce matin l’acquisition auprès de la Compagnie Financière Jacques Cœur de Montmartre AM, qui devient IM Global Partner Europe.

Objectif atteint pour le fonds Prêtons Ensemble. Eiffel Investment Group, une société de gestion spécialiste du crédit, annonce ce matin avoir bouclé à 100 millions d’euros ce véhicule dédié aux prêts en ligne (crowdlending). Les groupes de protection sociale MGEN et Klesia investissent chacun 15 millions. Prêtons Ensemble avait réalisé avant l'été un premier closing à 70 millions d’euros, apportés par Aviva France (50 millions) et AG2R La Mondiale (20 millions). En cinq mois, 15% du montant total de ce fonds commun de titrisation (FCT) a déjà été déployé. «Nous voulons investir 100% du capital rapidement, d’ici à deux ans, puis ce portefeuille tournera plusieurs fois sur les huit ans de durée de vie du fonds», précise à L’Agefi Fabrice Dumonteil. Président d’Eiffel Investment, il est aussi directeur général de sa maison mère Impala, la société d’investissement de Jacques Veyrat. Prêtons Ensemble vise à financer au moins 20.000 prêts dans plusieurs pays européens, en privilégiant peu à peu les PME et TPE françaises qui devront représenter 90% de son exposition, à mesure que le marché tricolore du crowdlending s’étoffera. «Le fonds a déjà investi à travers huit plates-formes de prêts, poursuit le dirigeant. La majorité des lignes concernent déjà des créances françaises, suivies de britanniques et de néerlandaises. Ce sont des prêts aux PME de 3 à 5 ans, des créances d’affacturage ou encore des prêts à la consommation.» Prêtons Ensemble finance directement les sociétés et les particuliers clients des sites de financement participatif, mais aussi des portefeuilles de prêts logés dans les FCT de plates-formes telles que Finexkap, Lendix et YounitedCredit. «L’objectif des investisseurs de Prêtons Ensemble est de bénéficier d’un rendement attractif, avec des coupons distribués régulièrement et un risque bien maîtrisé», indique Fabrice Dumonteil. Le fonds vise un rendement annuel net de 4 à 5%, alors qu’Eiffel eCapital, la division dédiée aux prêts en ligne, vise entre 5 et 8% pour ses autres véhicules centrés sur les Etats-Unis et le Royaume-Uni. Dans ces marchés historiques du crowdlending, les taux des crédits sont plus élevés, les risques de défaut aussi. Eiffel eCapital gère désormais 200 millions d’euros sur les quelque 600 millions d’encours d’Eiffel Investment. Cette équipe emmenée par Etienne Boillot a rejoint le groupe l’an dernier, après avoir quitté le giron du family office de Pierre Bergé.

La Corée du Sud a conclu un accord de libre-échange avec six pays d’Amérique centrale qui permettra de lever les barrières douanières sur 95% des produits que le pays asiatique exporte vers cette région du monde. L’accord, rapporte le ministère sud-coréen du Commerce, a été signé mercredi à Managua, capitale du Nicaragua, avec ce pays et le Costa Rica, le Guatemala, le Honduras, le Salvador et Panama. Ces six pays pourront exporter plus facilement du café, de la canne à sucre ou des fruits et importer de Corée du Sud des automobiles, de l’acier ou encore des produits textiles. Il s’agit du 16e accord de libre-échange que la Corée du Sud conclut.

La Russie est prête à apporter son appui à toute décision de gel de la production de la part de l’Opep (dont elle ne fait pas partie) et juge élevées les chances que le cartel parvienne à un accord sur les modalités d’un tel gel d’ici au 30 novembre, a déclaré Alexander Novak, le ministre de l’Energie russe. Il a ajouté qu’aucune décision n’avait été prise quant à la date d’instauraton d’un tel gel. Novak a ajouté qu’il était possible qu’il rencontre son homologue saoudien Khalid al-Falih lors d’une conférence à Doha cette semaine.

La réforme des fonds monétaires européens, en discussion depuis plusieurs années, a fait l’objet d’un accord en trilogue entre le Conseil, la Commission et le Parlement européen. Le projet de règlement établit des règles pour les fonds monétaires, qui gèrent quelque 1.000 milliards d’euros dans l’UE, encadrant notamment la composition de leur portefeuille et la valorisation de leurs actifs.

La filiale de gestion d’actifs d’Allianz officialise le closing, «le 15 novembre, de son deuxième fonds fermé spécialisé dans les énergies renouvelables, le fonds Allianz Renewable Energy Fund 2 (AREF 2), pour un montant qui devrait largement dépasser le volume d’actifs cible prévu», selon un communiqué. AllianzGI va investir près de 350 millions d’euros dans des parcs éoliens et solaires en Europe pour le compte d’investisseurs institutionnels. Le premier projet du portefeuille est le parc éolien Bohult, en Suède.

Le gérant d’actifs britannique a annoncé mercredi l’ouverture d’un bureau dans la capitale des Emirats Arabes Unis. «Aberdeen a choisi d’implanter le centre de ses activités et sa toute première présence dans la région du Moyen-Orient à Abu Dhabi Global Market (ADGM), la place financière internationale d’Abou Dhabi à Al Maryah Island. Aberdeen est également la première société de gestion d’actifs internationale enregistrée auprès d’ADGM en domiciliant son siège régional dans la zone franche financière d’Abou Dhabi», précise un communiqué.

Santander a trouvé un accord avec les fonds américain Warburg Pincus et General Atlantic pour leur racheter les 50% de sa division de gestion d’actifs qu’elle ne détenait pas, affirme Reuters de sources proches du dossier. L’opération, qui devrait être bientôt annoncée, donnera à la banque espagnole le plein contrôle de Santander Asset Management, qui gère 174 milliards d’euros. Les parties prenantes n’ont pas souhaité faire de commentaire ou n'étaient pas disponibles immédiatement.

Liontrust Asset Management (Liontrust AM) a enregistré une collecte nette 92 millions de livres au cours de son premier semestre fiscal, clos au 30 septembre, en recul par rapport au 100 millions de livres engrangés l’an dernier sur la même période, a annoncé ce 15 novembre le gestionnaire d’actifs britannique. Malgré une performance commerciale en demi-teinte, ses actifs sous gestion ont progressé de 18,7% pour s’établir à 5,68 milliards de livres fin septembre 2016 contre 4,79 milliards de livres à fin mars 2016. Une croissance portée principalement par un effet de marché de 530 millions au cours des six mois écoulés. Depuis, les encours ont légèrement reculé pour ressortir à 5,6 milliards de livres au 11 novembre 2016.A l’issue du premier semestre 2016, Liontrust AM a réalisé 22 millions de revenus, en hausse de 18% par rapport au premier semestre 2015. Son bénéfice avant impôt a été divisé par deux pour ressortir à 2,2 millions de livres à fin septembre 2016 contre 4,2 millions de livres à fin septembre 2015, pénalisé par la hausse des coûts.

Le gestionnaire d’actifs britannique M&G Investments prépare le lancement d’un fonds obligataire de performance absolue, a appris le site FTAdviser. Ce nouveau véhicule sera géré par Jim Leaviss, directeur de la gestion obligataire chez M&G, et le gérant Wolfgang Bauer. Acteur reconnu dans le domaine des actions et des obligations, M&G ne disposait pas encore à ce jour d’offre de performance absolue, note le site d’information britannique.En parallèle, M&G prépare également un fonds multi classes d’actifs de performance absolue dont la gestion sera confiée à Tristan Hanson, l’ancien responsable de l’allocation d’actifs chez Ashburton Investments. Contacté par FT Adviser, la société de gestion n’a pas souhaité faire de commentaires.

Le gestionnaire d’actifs britannique Psigma Investment Management a nommé Sanjeev Chopra en qualité de directeur d’investissement (« investment director »), rapporte le site spécialisé Investment Week. L’intéressé prendra officiellement ses fonctions en janvier 2016 et sera rattaché au directeur général John Howard-Smith. Sanjeev Chopra travaillait précédemment chez HSBC Global Asset Management en qualité de directeur de clientèle (« client director »).

Fondis, géré par AEW, qui déploie une stratégie d’acquisition d’actifs axée sur des commerces situés en France, a acquis une boutique Mango à Lille et deux boutiques de luxe situées sur la Croisette à Cannes pour une valeur globale d’environ 60 millions d’euros. Au 30 juin 2016, AEW gérait en Europe 19,1 milliards d’euros d’actifs immobiliers pour le compte de nombreux fonds et mandats.

Meeschaert Asset Management (Meeschaert AM) a annoncé, ce 15 novembre, avoir obtenu le label « Investissement Socialement Responsable » (ISR) public pour les fonds MAM Human Values et Nouvelle Stratégie 50, après un audit effectué par EY France. Ce label vise à offrir aux épargnants une meilleure visibilité sur les produits ISR en s’assurant de leur transparence et de l’intégration de critères ESG (environnementaux, sociaux et gouvernance) dans leur gestion.Créé en 1983, le fonds Nouvelle Stratégie 50 est un véhicule diversifié investissant selon des critères éthiques et de développement durable définis en partenariat avec l’association Ethique et Investissement. Les valeurs éligibles sont sélectionnées dans le cadre de comités ISR mensuels auxquels participe l’association. Pour sa part, le fonds MAM Human Values, lancé en 1998, est investi en actions d’entreprises des pays de l’Union Européenne sélectionnées selon des critères éthiques et de développement durable. La stratégie d’investissement du portefeuille repose sur la méthode propriétaire « Valeur partenariale et entrepreneuriale » ainsi que sur la sélection de valeurs de taille moyenne.

Seventure Partners, la filiale de capital risque de Natixis, a investi 4,5 millions d’euros dans la start-up Anytime. Cette dernière a levé un total de 5 millions d’euros. La fintech souhaite devenir le premier acteur européen du «compte alternatif ou complémentaire à sa banque». Elle s’appuie sur une API (interface de programmation ouverte) pour offrir aux particuliers et aux professionnels «un compte avec Iban, des cartes Mastercard ou Visa à débit immédiat ainsi qu’une palette de services innovants pour envoyer et recevoir de l’argent, [...] gérer ses frais professionnels ou encore intégrer automatiquement ses flux bancaires avec sa comptabilité».

Le groupe financier canadien Great-West Lifeco a annoncé, ce mardi 15 novembre, que sa filiale américaine de gestion d’actifs Putnam Investments va procéder à une réduction de ses dépenses de l’ordre de 65 millions de dollars américains. Dans le cadre de ce plan d’économies, la société de gestion va réduire ses effectifs, éliminer certains programmes d’activités jugés non cœur de métier et consolider ses fournisseurs. Concrètement, Putnam Investments va réduire son personnel d’environ 8%, soit 115 suppression de postes principalement dans des secteurs liés à l’exploitation et à la technologie. En outre, « un nombre restreint de professionnels de la gestion de placements quitteront la compagnie », indique Great-West Lifeco dans un communiqué.En parallèle, Putnam a également annoncé que Walter Donovan, le directeur des investissements de Putnam depuis 2009, va quitter la société de gestion. Il sera remplacé par un trois nouveaux directeur des investissements. Aaron Cooper a ainsié été nommé directeur des investissements en charge des actions tandis que William Kohli a été nommé directeur des investissements en charge des obligations. Enfin, Robert Schoen a été nommé directeur des investissements en charge des stratégies mondiales d’allocation d’actifs. Tous trois seront rattachés à Robert Reynolds, président et directeur général de Putnam.

Les gestionnaires d’actifs anticipent une croissance significative de leurs encours sous gestion et de leur chiffre d’affaires pour les trois prochaines années, selon une étude publiée par SimCorp (1). Plus précisément, 84% des plus importants gestionnaires (plus de 200 collaborateurs) et 36% des gestionnaires de plus petite taille (moins de 200 collaborateurs) prévoient un taux de croissance annuelle de leur chiffre d’affaires de 6% ou plus. S’agissant des encours sous gestion, 73% des grandes entreprises et 56% des plus petites prévoient également une croissance annuelle de plus de 6%.Un optimisme qui peut surprendre dans la mesure où la croissance du chiffre d’affaires global et des encours sous gestion dans le secteur de la gestion d’actifs est restée relativement faible en 2015. Mais selon les sociétés de gestion, la prestation de services de qualité et l’innovation produit devraient figurer parmi les principaux facteurs de soutien de la croissance. En revanche, les sociétés accordent une moindre importance aux stratégies de croissance basées sur les fusions et acquisitions et sur l’expansion géographique.Autre enseignement de l'étude, les personnes interrogées en Europe et en Asie-Pacifique sont plus optimistes quant à la croissance de leurs encours sous gestion que leurs homologues nord-américains. En effet, 48% des personnes interrogées en Europe et 55% en Asie-Pacifique misent sur une croissance de plus de 10% de leurs encours sous gestion contre seulement 17% des personnes interrogées en Amérique du Nord.(1) L'étude, intitulée «Accélérer la croissance par l’innovation», a été menée par Lindberg International et complétée par des entretiens qualitatifs de Citisoft. Dans le cadre de l'étude, 83 sociétés de gestion en Europe, Amérique du Nord et Asie-Pacifique ont communiqué sur leurs prévisions pour les trois prochaines années

Le gestionnaire d’actifs britannique Aviva Investors a nommé cinq nouveaux collaborateurs au sein de son équipe dédiée à l’immobilier, rapporte Reuters. Gary Sherwin a ainsi été nommé au poste nouvellement créé de responsable des transactions d’investissement au Royaume-Uni. L’intéressé travaillait précédemment en qualité de responsable des investissements « retail » chez Land Securities.En parallèle, Daniel Lienhard a été nommé responsable des transactions d’investissement, basé à Francfort en Allemagne. Il arrive en provenance de Savills Investment Management.Pour sa part, Gaston Brandes a rejoint Aviva Investors en qualité de « managing director » et responsable du développement de l’activité immobilière, basé également à Francfort. Il occupait auparavant le poste de responsable des marchés de capitaux chez Grosvenor Fund Management.En outre, Helen Rainsford a été nommée « senior director » en charge du développement du secteur « retail », basée à Londres. Elle arrive en provenance de Martins Properties où elle officiait en tant que directrice du développement.Enfin, Darren Freed a été nommé gérant d’actifs « retail ». Il travaillait auparavant chez Hammerson où il occupait un poste similaire.

La société de gestion britannique Crux Asset Management va lancer en février 2017 une nouvelle stratégie sur les actions européennes incluant les actions britanniques au sein d’une Sicav luxembourgeoise, a annoncé Richard Pease, l’emblématique gérant de la boutique indépendante, au cours d’une réunion à Paris. Ce lancement permettra de répondre doublement aux attentes des investisseurs européens. En effet, nombre d’entre eux préfèrent investir dans des portefeuilles européens incluant le Royaume-Uni. Or, les deux fonds actuels de la gamme de Crux AM se focalisent sur les actions d’Europe continentale et sont en plus des OEIC de droit britannique. La Sicav luxembourgeoise donnera donc une base européenne à la société au moment où le Royaume-Uni a voté en faveur d’un Brexit. Un fonds nourricier pour le Crux European Special Situations Fund sera également créé.Jusqu’à présent, Crux AM, fondée en octobre 2014, gère deux fonds. Le principal, le Crux European Special Situations Fund, est en fait - en partie - celui que Richard Pease gérait au sein de Henderson Global Investors et qu’il a importé lors de son arrivée en juin 2015 au sein de la société. Le fonds représente actuellement un encours de 1,5 milliard d’euros. L’autre fonds, lancé il y a un an, tourne autour de 30 millions d’euros d’encours. Les deux sont gérés à peu près de la même manière, par Richard Pease et James Milne, avec un biais plus grandes capitalisations pour le second.L’approche de gestion des deux gérants est très orientée sur les entreprises, proche du « private equity ». Cela permet de s’abstraire d’un environnement économique et politique « atroce », selon Richard Pease.

Le gestionnaire d’actifs allemand Deutsche Asset Management (Deutsche AM) a annoncé, ce mardi 15 novembre, le lancement de deux nouveaux ETF à faible volatilité, baptisés db x-trackers MSCI USA Minimum Volatility UCITS ETF et db x-trackers MSCI EMU Minimum Volatility UCITS ETF. Ces deux nouveaux produits sont en réplication physique, précise la société de gestion. Les deux ETF offrent une exposition aux actions américaines et de la zone euro affichant une faible volatilité historique. Ils sont cotés respectivement à Londres et Francfort.Avec ce double lancement, la gamme « strategic beta » de Deutsche AM compte désormais 28 ETF Ucits cotés en Europe et en Asie, représentant près de 5 milliards d’euros d’actifs sous gestion. L’ensemble de la gamme Ucits db x-trackers ETF totalise environ 51 milliards de dollars d’encours.

Le gestionnaire d’actifs Candriam Investors Group a décidé de fermer aux nouveaux investisseurs un fonds « high yield » alors que la stratégie vient d’atteindre les 2 milliards d’euros d’encours, soit sa capacité maximale, révèle Citywire Selector. Baptisé Candriam Bonds Credit Opportunities, ce fonds a été lancé en 2013 et il est supervisé par Philippe Broyard, responsable des obligations high yield chez Candriam. Ce véhicule sera officiellement fermé à tout nouvel investisseur à compter du 18 novembre.

Credit Suisse a annoncé la nomination de Rick Meng à la tête des activités Private Banking en Chine. Le nouveau directeur sera basé à Shanghai, précise un communiqué. Cette nomination constitue une «étape stratégique» pour la consolidation des activités de gestion de fortune en Chine, selon une note interne citée par le site spécialisé finews et l’agence Reuters. Rick Meng travaillait précédemment chez Royal Bank of Scotland (RBS) en qualité de directeur du bureau de Shanghai.

Vontobel Asset Management a annoncé, ce 15 novembre, la nomination de Patrick Sege au poste de responsable des ventes de sa boutique de gestion thématique qui propose la gamme des fonds mtx Global Leaders. L’intéressé sera également responsable de l’équipe Swiss Intermediary afin de répondre à la demande croissante en faveur des prestations de services et d’offres de fonds sur son marché local. Patrick Sege, qui compte 22 ans d’expérience dans l’industrie de la gestion, arrive en provenance de la société multi-boutique AMG (Affiliated Managers Group) où, en qualité de responsable pays pour la Suisse, l’Autriche et le Liechtenstein, il a été responsable du développement de l’activité et de la gestion de la relation avec les clients. Auparavant, il a occupé le poste de responsable du développement de l’activité pour la Suisse et l’Europe continentale chez Liongate Capital Management.

La banque privée Reichmuth&Co, basée à Lucerne, s’installe à Saint-Gall après avoir intégré les activités du gestionnaire de fortune Sirius Wealth Management, rapporte L’Agefi suisse. Mis à part la gestion de fortune individuelle et du conseil en placement, la filiale offrira des prestations de service de prévoyance, bancaires et de philanthropie. Elle sera dirigée par le fondateur et directeur commercial de Sirius Wealth Management, Ernst Eisenhut, jusqu’à ce que l’intégration soit terminée.

Sectoral Asset Management, boutique de gestion spécialisée dans les secteurs santé et biotechnologie, a signé un accord de distribution avec Online Sim, société italienne contrôlée à 100 % par le groupe Ersel qui commercialise des fonds sur Internet. Les fonds de la société de gestion vont être désormais à la disposition des investisseurs italiens sur la plate-forme d’Online Sim. Il s’agira de Variopartner SICAV-Sectoral Biotech Opportunities Fund et de Variopartner SICAV-Sectoral Emerging Markets Healthcare Fund. “L’accord avec Online Sim permet de poursuivre et renforcer notre stratégie d’expansion sur le marché italien”, commente Jérôme Pfund, CFA, co-fondateur et directeur général de Sectoral AM.

La SCPI Eurovalys,gérée par la société de gestion Advenis Investment Managers, annonce son quatrième investissement. L’immeuble acquis est situé à Brême au Nord Ouest de l’Allemagne. Il est aujourd’hui loué en quasi-totalité au groupe d’électronique et d’énergie électrique allemand Siemens (72%) et à Univeg Deutschland, groupe spécialisé dans la distribution de produit frais (19%).Avec quatre acquisitions depuis son lancement en septembre 2015, Eurovalys s’appuie sur les équipes allemandes du groupe Advenis implantées sur place. Eurovalys poursuit l’exercice sur un rythme de collecte de plus de 43 millions d’euros à fin septembre 2016.

Le gestionnaire d’actifs scandinave Nordea Asset Management (Nordea AM) a recruté Angel de Molina au sein de son équipe de distribution de fonds en Espagne, dirigée par Laura Donzella, rapporte le site spécialisé Funds People. La nouvelle recrue, qui compte plus de 15 ans d’expérience dans les marchés financiers en Espagne, au Royaume-Uni et en Irlande, arrive en provenance de Santander Asset Management où il était responsable du « Market Intelligence depuis septembre 2012. Avant cela, il a officié en qualité de responsable de la sélection des fonds chez Tressis de 2005 à 2012.