Les Spac se préparent à animer le marché des M&A
Ces véhicules créés pour réaliser des acquisitions ont levé 10 milliards de dollars aux Etats-Unis et en Europe depuis le début de l’année.
octobre 2017
Babilou s’empare de Kid’S Cool
Babilou, premier réseau de crèches d’entreprises et de collectivités en France, a annoncé hier la prise de contrôle de Kid’S Cool, septième réseau français de crèches privées pour un montant non dévoilé. Grâce à l’acquisition de 600 berceaux supplémentaires répartis dans les 22 crèches de Kid’S Cool situées en région parisienne, avec 200 nouveaux collaborateurs, Babilou solidifie le maillage géographique de son réseau, avec près de 380 structures réparties sur tout le territoire.
Bain mettra en Bourse les puces de Toshiba d’ici à 3 ans
Bain Capital a annoncé jeudi son intention d’introduire en Bourse la division puces mémoires de Toshiba d’ici à 3 ans sur le Tokyo Stock Exchange. Le fonds d’investissement américain est en passe de boucler le rachat pour 2.000 milliards de yens (15,1 milliards d’euros) de l’activité auprès du groupe japonais en difficultés. Le consortium emmené par Bain comprend Apple, le fabricant de semi-conducteurs sud-coréen SK Hynix ainsi que les groupes américains Dell, Seagate Technology et Kingston Technology. Toshiba espère finaliser la cession de sa division puces mémoire d’ici la fin de l’exercice fiscal, le 31 mars, de l’exercice 2017-2018.
Babilou rachète Kid’S Cool
Babilou, premier réseau de crèches d’entreprises et de collectivités en France, s’offre Kid’S Cool, septième réseau français de crèches privées pour un montant non dévoilé. Grâce à l’acquisition de 600 berceaux supplémentaires répartis dans les 22 crèches de Kid’S Cool situées en région parisienne, avec 200 nouveaux collaborateurs, Babilou solidifie le maillage géographique de son réseau, avec près de 380 structures réparties sur tout le territoire.
Jean Lemierre est sceptique sur les fusions bancaires transnationales
Le président du conseil d’administration de BNP Paribas Jean Lemierre a estimé hier dans une interview à Bloomberg que la consolidation de l’industrie bancaire européenne se faisait plutôt à échelle nationale et que les fusions transfrontalières étaient pour le moment peu probables. «L’avenir nous dira» si du M&A bancaire aura lieu entre les pays européens. Le dirigeant a réitéré que BNP Paribas investissait pour croître de manière organique en Allemagne, mais refusé de commenter les rumeurs de rapprochement avec Commerzbank.
AccorHotels acquiert 50% d’Orient Express
AccorHotels a annoncé hier un accord avec la SNCF pour lui racheter 50% du capital de la société Orient Express, associée au célèbre train qui a rallié pour la première fois Paris et Istanbul - alors nommée Constantinople - jour pour jour 134 ans plus tôt. Le groupe hôtelier, qui n’a pas précisé les termes financiers de la transaction, a ajouté qu’il entendait ainsi poursuivre le développement de la marque dans le tourisme de luxe à l'échelle internationale.
Le producteur américain de plastiques A. Schulman songe à se vendre
Le producteur américain de matières plastiques A. Schulman envisage de se vendre, selon des rapporte l’Agefi-Dow Jones de sources proches du dossier. Ce processus n’en est qu'à ses débuts, d’après l’une de ces personnes, et il n’existe aucune certitude qu’il aboutisse. Le groupe travaille sur le sujet avec des banquiers d’affaires de Citigroup, d’après les sources. La capitalisation boursière d’A. Schulman s'élevait à 1,1 milliard de dollars mercredi et la société supporte une dette de près de 1 milliard de dollars.
Les fusions bancaires transfrontalières sont peu probables, selon Jean Lemierre
Le président du conseil d’administration de BNP Paribas Jean Lemierre a estimé aujourd’hui dans une interview à Bloomberg que la consolidation de l’industrie bancaire européenne se faisait plutôt à échelle nationale, et que les fusions transfrontalières étaient pour le moment peu probables. « L’avenir nous dira » si du M&A bancaire aura lieu entre les pays européens. Le dirigeant a réitéré que BNP Paribas investissait pour croître de manière organique en Allemagne, mais refusé de commenter les rumeurs de rapprochement avec Commerzbank.
Glencore compte s’emparer du péruvien Volcan
Le groupe minier anglo-suisse a annoncé hier qu’il allait augmenter sa participation dans la société péruvienne Volcan Compania Minera, en acquérant auprès de certains actionnaires 26,73% actions de classe A pour 531 millions de dollars (452 millions d’euros). Il compte présenter une offre publique d’achat à tous les actionnaires de Volcan de manière à acquérir une part supplémentaire de 21,47% des actions de classe A de la société. Glencore prévoit de présenter son offre le 27 octobre au plus tard. En fonction des titres qui seront apportés à l’offre, il détiendra entre 44,84% et 66,30% de la totalité des actions de classe A de Volcan, ainsi qu’un intérêt économique - en incluant les actions de classe B mais hors autodétention - allant de 18,98% à 28,07%. Le montant de opération sera compris entre 531 millions et 956 millions de dollars.
Edizione et Goldman Sachs s'allient pour faire une offre sur l’italien Guala
Edizione Holding, véhicule d’investissement de la famille Benetton, a fait équipe avec la filiale de capital investissement de Goldman Sachs en vue d’une offre sur la société d’emballages italienne Guala Closures, rapporte Reuters qui cite deux sources. Guala suscite l’intérêt de six consortiums différents, ont dit les sources, précisant que la société pourrait valoir plus d’un milliard d’euros. Apriori Capital Partners, le principal actionnaire de Guala, avait mandaté Barclays et Credit Suisse en mai pour étudier soit une vente soit une introduction en Bourse.
AccorHotels met la main sur Gekko
AccorHotels a annoncé hier la signature d’un accord en vue d’acquérir Gekko, acteur majeur de la réservation hôtelière sur le segment de la clientèle d’affaires. La société, fondée en 2010 et qui restera dirigée par Olivier Delouis et Stéphane de Laforcade, a vu HLD, groupe d’investissement européen, devenir son actionnaire de référence en 2015. L’opération, qui valorise Gekko à 100 millions d’euros, sera relutive dans les résultats d’AccorHotels dès 2018.
Atos s’apprête à acquérir Siemens Convergence Creators
Atos a annoncé hier son projet d’acquérir Siemens Convergence Creators (CVC), un fournisseur international de solutions de transformation numérique multisectorielles dont le siège social est établi à Vienne. Avec un effectif d’environ 800 personnes, CVC était initialement un partenaire interne de solutions et de R&D pour différentes unités opérationnelles de Siemens. La finalisation de la transaction, dont le montant n’est pas dévoilé, est prévue pour fin décembre 2017.
Le canadien Metro va prendre le contrôle de Jean Coutu
Le groupe canadien de distribution alimentaire et pharmaceutique Metro compte acquérir Groupe Jean Coutu pour un montant de 4,5 milliards de dollars canadiens (3,59 milliards de dollars américains), ce qui lui permettra de créer une entité dotée d’un réseau de plus de 1.300 établissements. Les actionnaires de Groupe Jean Coutu recevront 75% de cette somme en numéraire et 25% en actions Metro. L’entité issue de la fusion devrait réaliser un chiffre d’affaires de 16 milliards de dollars canadiens et des synergies de coûts de 75 millions de dollars canadiens d’ici trois ans. Elle comptera 677 pharmacies et 630 magasins alimentaires.
La Chine confirme son intérêt pour la logistique en Europe
Le singapourien GLP, en cours d’acquisition par des fonds chinois, acquiert le portefeuille européen d’entrepôts Gazeley.
Unilever achète le brésilien Mae Terra
Unilever enchaîne les acquisitions. Le groupe anglo-néerlandais de produits de grande consommation a annoncé lundi sa troisième acquisition en moins d’un mois avec l’achat de la société brésilienne Mae Terra, spécialisée dans l’alimentation bio. Le montant de l’opération n’a pas été dévoilé. Créée en 1979, Mae Terra propose notamment des céréales, des biscuits, des en-cas et des produits culinaires.
Le distributeur canadien Metro achète Jean Coutu
Le groupe canadien de distribution alimentaire et pharmaceutique Metro compte acquérir Groupe Jean Coutu pour un montant de 4,5 milliards de dollars canadiens (3,59 milliards de dollars américains), ce qui lui permettra de créer une entité dotée d’un réseau de plus de 1.300 établissements. Metro paiera 24,50 dollars canadiens par action Jean Coutu, soit une prime de 1% par rapport au cours de clôture de la chaîne de pharmacies vendredi, et de 15,4% par rapport au cours moyen sur 20 séances au 21 août, la veille de la conclusion d’un protocole d’accord non contraignant par les deux groupes. Les actionnaires de Groupe Jean Coutu recevront 75% de cette somme en numéraire et 25% en actions Metro.
Les mauvais comptes de l’Etat sur la vente d’Alstom à Siemens
En n'exerçant pas les options auprès de Bouygues pour monter au capital d'Alstom, l'Etat se prive de plusieurs centaines de millions de recettes potentielles.
septembre 2017
L’Autorité des normes comptables affine ses règles sur les fusions
Les valeurs d’apport liées à des opérations transfrontalières ne seront plus réglementées afin d’éviter les divergences d’interprétation.
Ikea rachète le site TaskRabbit
Le géant suédois de l’ameublement en kit Ikea a annoncé hier l’acquisition pour une somme non précisée du site américain TaskRabbit, spécialisé dans les annonces de petits boulots. Ikea souhaite notamment faciliter dans le futur le montage de meubles chez ses clients via les services proposés par TaskRabbit. D’après le site Recode qui a révélé l’information, TaskRabbit avait une valorisation d’environ 50 millions de dollars lors de sa dernière levée de fonds.
Fincantieri et Naval Group étudient des échanges de participations
L’italien Fincantieri et le français Naval Group pourraient échanger des participations allant de 5% à 10% pour sceller une future alliance navale entre Rome et Paris, indique un document publié hier sur le site du Trésor italien. Plus tôt dans la journée, Herve Guillou, PDG de Naval Group, a dit vouloir créer avec Fincantieri une alliance sur le modèle de Renault-Nissan, avec des participations croisées, plutôt que de devenir l’Airbus du naval.