Advent mise sur Zentiva pour consolider le marché des génériques
Le fonds américain est entré en négociations exclusives avec Sanofi pour racheter ses génériques européens.
avril 2018
Le fonds de dette de Céréa a déjà engrangé 300 millions d’euros
Le fonds spécialiste de l’agroalimentaire Céréa Partenaire a annoncé aujourd’hui le premier closing de Céréa Dette 2 avec plus de 300 millions d’euros d’engagements. «Le fonds dépasse la taille de son prédécesseur (268 millions d’euros, ndlr) et atteint, dès le premier closing, son objectif de taille finale en moins de sept mois de levée», précise le communiqué. Son hard cap est maintenu à 350 millions d’euros et le bouclage final est attendu prochainement.
Unigestion lève un fonds de fonds de situations spéciales
Unigestion a démarré la levée d’un fonds de 300 millions d’euros baptisé Unigestion Global Choice 7. A vocation mondiale, ce véhicule small et mid-market investira dans environ 30 fonds de situations spéciales en Europe, en Amérique du Nord et en Asie-Pacifique, précise le groupe suisse dans un communiqué publié aujourd’hui.
Le Groupe Turenne Capital entre au capital d’Infimed
Le Groupe Turenne Capital, acteur du capital-investissement, entre au capital du Groupe Infimed à hauteur de 9,8 millions d’euros via son fonds Capital Santé 1 et le co-investissement des fonds Emergence ETI et Nord Capital. Infimed est spécialisé dans la location financière de matériel médical à destination des professionnels de santé en France, en Belgique et au Luxembourg.
Oddo BHF a finalisé l'acquisition d'ACG Capital
Le groupe Oddo BHF a annoncé ce mardi 17 avril 2018 avoir finalisé l’acquisition de la société de capital-investissement ACG Capital. L’opération avait été annoncée fin août 2017 et faisait suite à l’entrée en négociation exclusive avec ACG dans le but de racheter sa filiale. A l’issue de cette opération, le groupe ACG se recentre sur l’investissement direct dans des entreprises non cotées, notamment à travers la société de gestion ACG Management.
Advent rachète les génériques européens de Sanofi pour 1,9 milliard d’euros
Le laboratoire Sanofi est entré en négociations exclusives avec le fonds Advent International pour lui céder Zentiva, son activité européenne de médicaments génériques, pour un montant de 1,9 milliard d’euros, ont annoncé ce matin les deux parties. L’offre d’Advent est «ferme, irrévocable et entièrement financée», précise le communiqué. Le fonds américain veut «investir dans Zentiva pour créer un nouveau leader indépendant des génériques en Europe», tandis que le laboratoire français préfère se séparer d’une «activité non cœur de cible».
Un fonds chinois lorgne un producteur espagnol de viande
Le chinois Kam Fung Group discute de l’acquisition d’Incarlopsa, un producteur espagnol de viande, dans le cadre d’une opération qui pourrait valoriser celui-ci un milliard d’euros, rapportait hier Reuters de sources proches du dossier. Kam Fung, une société d’investissement non cotée, envisage d’acquérir une participation de 95% dans Incarlopsa, contrôlé par la famille Loriente Piqueras et dont la dette s'élève à près de 200 millions d’euros, a précisé l’une des sources, ajoutant que la famille conserverait le solde du capital. Le prix proposé donnerait à la cible une valorisation de 16 fois son excédent brut d’exploitation 2017, contre 10 fois pour la moyenne du secteur.
LaSalle a de grandes ambitions pour son nouveau fonds immobilier
LaSalle Investment Management, filiale de Jones Lang LaSalle, a l’intention de lever un milliard de dollars (808 millions d’euros) en lançant son nouveau fonds d’investissement immobilier, rapportait hier Bloomberg de sources proches du dossier. Nommé «LaSalle Income & Growth Fund VIII», ce fonds vise un rendement compris entre 10 et 15% après commissions. Si ce montant d’un milliard de dollars est atteint, la taille de ce nouveau véhicule serait deux fois plus importante que celle de son précédent fonds qui a été clôturé l’an dernier après avoir levé 510 millions de dollars.
Icahn Enterprises cède Tropicana Entertainment
Icahn Enterprises, la société de l’investisseur activiste Carl Icahn a annoncé hier la cession du groupe de casinos Tropicana Entertainment pour 1,85 milliard de dollars (1,5 milliard d’euros). Dans le détail, les actifs immobiliers de Tropicana seront vendus à Gaming and Leisure Properties, au prix de 1,21 milliard de dollars. Les activités de divertissement du groupe seront quant à elles fusionnées avec celles d’Eldorado Resorts, qui déboursera 640 millions de dollars en numéraire. La transaction devrait être finalisée au second semestre 2018.
Un fonds chinois vise un producteur espagnol de viande
Le groupe chinois Kam Fung Group discute de l’acquisition d’Incarlopsa, un producteur espagnol de viande, dans le cadre d’une opération qui pourrait valoriser celui-ci un milliard d’euros, rapporte Reuters de sources proches du dossier. Kam Fung, une société d’investissement non cotée, envisage d’acquérir une participation de 95% dans Incarlopsa, contrôlée par la famille Loriente Piqueras et dont la dette s'élève à près de 200 millions d’euros, a précisé l’une des sources, ajoutant que la famille conserverait le solde du capital.
Advent est bien placé pour racheter les génériques de Sanofi
Advent International tient la corde pour reprendre Zentiva, la filiale européenne de génériques de Sanofi, à laquelle s’intéressent également des groupes pharmaceutiques et plusieurs autres fonds d’investissement, rapportait vendredi le Financial Times, citant trois sources au fait des discussions. Si le fonds britannique de capital-investissement réussit, il aura notamment écarté BC Partners, précise le journal, ajoutant que ce dernier pourrait aussi améliorer son offre. Un accord éventuel, soumis à l’approbation du conseil d’administration, pourrait être annoncé dans les prochains jours.
Ardian Growth triple la taille de son deuxième fonds
Le véhicule de capital-développement a collecté 230 millions d’euros auprès d’entrepreneurs et d’institutionnels, dont le FEI et Bpifrance.
Broadcom rachètera jusqu'à 12 milliards de dollars d’actions
Broadcom a annoncé un programme de rachat d’actions très attendu après l'échec de son projet d’acquisition de son concurrent Qualcomm. Le conseil d’administration du fabricant américain de semi-conducteurs a autorisé le rachat d’un montant maximum de 12 milliards de dollars d’actions d’ici au 3 novembre 2019. «Nous maintenons notre politique de distribution de la moitié de notre capacité d’autofinancement libre annuelle à nos actionnaires, sous la forme de dividendes, en y ajoutant la capacité à utiliser le solde non seulement pour financer des acquisitions mais également des rachats d’actions», a déclaré Tom Krause, le directeur financier de Broadcom, dans un communiqué.
EDF Invest change de directeur
EDF a annoncé la nomination de Pierre Benoist d’Anthenay au poste de directeur d’EDF Invest, la société chargée de faire fructifier une partie des actifs mis de côté par le producteur d'électricité pour couvrir les coûts de démantèlement de ses installations. Pierre Benoist d’Anthenay «succédera à Guillaume d’Engremont, qui poursuivra d’autres projets en dehors du groupe», a précisé EDF. Pierre Benoist d’Anthenay, qui a rejoint EDF en juillet 2015, était jusqu'à présent directeur adjoint des fusions-acquisitions.
Les clients fortunés amateurs de fonds de Private Equity et d’immobilier non côté
Selon l’étude « investissements non cotés BNP Paribas Wealth Management 2018 », menée par Scorpio Partnership pour BNP Paribas Wealth Management auprès de 337 investisseurs fortunés provenant de 9 pays d’Europe, d’Asie et du Golfe , les fonds de Private Equity et d’immobilier non côté représentent la première classe d’actifs des investisseurs privés, soit 16,3 % de leur portefeuille. Toujours selon cette étude, 50 % des investisseurs fortunés indiquent qu’ils sont prêts à investir un minimum de 500.000 dollars en 2018 en fonds de Private Equity et/ou d‘immobilier non côté et 40 % des investisseurs potentiels sont susceptibles d’investir dans ces classes d’actifs dans un avenir proche. Plus d’un tiers d’entre eux utilisent ces placements pour équilibrer leur portefeuille global et une proportion similaire est orientée sur cette classe d’actifs par leur banquier privé.
Les fonds de prêts ratissent large
Les décrets d’application de l’ordonnance du 4 octobre 2017 doivent consacrer les mutiples possibilités d’investissement de ces véhicule tout en souplesse.
Citation Philippe Desfossés, Erafp
« Notre mise en capital-investissement pourrait aller au-delà de 500 millions d’euros (…) sans un ratio de solvabilité (32 %) démesuré. »
Apax Parners cède le groupe Silvya Terrade à Abénex
Au capital de Silvya Terrade depuis 2016, Apax Partners Development (ex-EPF Partners) passe la main au fonds Abénex. Le groupe Silvya Terrade se présente comme le premier réseau d'écoles d’esthétique et de coiffure dans l’Hexagone. Il dispose de 37 établissements en France et en Suisse. Sous le contrôle d’Apax, la société a acquis une trentaine d’écoles et diversifié son offre de formations, avec le développement des cursus supérieurs et de contenus digitaux.
Apollo lève un méga-fonds de ressources naturelles
Apollo Global Management cherche à lever plus de 4 milliards de dollars (3,2 milliards d’euros) pour son troisième fonds centré sur les ressources naturelles, a annoncé Reuters mardi soir de sources proches. Le directeur général d’Apollo, Leon Black, avait déclaré le mois dernier qu’il espérait lever un nouveau véhicule dans cette classe d’actifs, après avoir investi environ 80% de son précédent fonds. Apollo Natural Resources Partners 2, levé en 2016, atteignait 3,5 milliards de dollars. Son taux de rendement interne net atteignait 31% à fin décembre, selon un document réglementaire. La nouvelle campagne d’Apollo intervient alors que la hausse du prix des matières premières pousse les fonds de capital-investissement à miser sur les champs pétroliers.
Axa Strategic Ventures change de nom
Axa Strategic Ventures a annoncé ce matin changer de nom pour adopter la marque Axa Venture Partners. L’annonce suit l’expansion de la société en Asie en novembre dernier et le lancement d’un nouveau fonds de fonds de 175 millions de dollars (141 millions d’euros), précise le communiqué de l’entité de capital-risque de l’assureur français. Axa Venture Partners gère 450 millions de dollars.