La société d’investissement Eurazeo perdait 8,4% ce vendredi en début de séance à 62,70 euros, accusant l’un des plus forts replis du SBF 120, après l’annonce de la cession de 4,45% de son capital par le gestionnaire d’actifs Tikehau Capital. Ce dernier a annoncé ce matin avoir cédé 3,5 millions d’actions pour 224,3 millions d’euros par le biais d’un placement privé auprès d’investisseurs institutionnels. Ce qui représente un prix de vente moyen de 64 euros par action Eurazeo, soit une décote de 6,5% par rapport au cours de clôture de jeudi d’Eurazeo, à 68,45 euros.
Avec ses FCPI et mandats, la filiale d’Eurazeo peut investir au total 600 millions d’euros dans des start-up numériques. Elle domine le marché au côté de Partech.
La firme de private equity BC Partners cherche à lever 700 millions d’euros pour son premier fonds immobilier européen, selon Reuters, qui cite des sources proches. Le fonds, BC Partners European Real Estate I, acquerra des biens immobiliers dans certaines des plus grandes villes européennes, dont Paris, Londres, Berlin et Madrid, selon le site de la firme. La taille visée du fonds n’est pas précisée. Blackstone, la plus grosse société de capital investissement, a acquis une part minoritaire dans BC Partners en août. Les fonds de private equity ciblant l’immobilier ont levé 124 milliards de dollars auprès des investisseurs en 2018, selon des données Preqin.
Le groupe européen de capital-investissement indépendant dirigé par Louis Godron a officialisé jeudi une série de nominations. Giuseppe Bonsignore a rejoint la société en juin 2019 en qualité de responsable des opérations (chief operating officer) basé au bureau de Milan. Jacqui Darbyshire, dernièrement chez Cathay Capital, a rejoint le bureau de Paris en tant que directrice financière. Coralie Cornet, ex-Apax Partners, a pris la direction de la communication.
Les capitaux mondiaux levés restent importants, mais les investisseurs sont un peu moins enclins à se positionner sur la classe d’actifs, selon une étude de Preqin.
Idinvest Partners, la filiale de capital-risque et de dette privée d’Eurazeo, a annoncé ce jeudi avoir levé 350 millions d’euros pour son fonds Idinvest Digital Fund III. Ce nouveau véhicule dédié aux start-up de logiciels, aux fintech et assurtech, à la deeptech et aux innovations dans la santé est deux fois plus important que le précédent et dépasse son objectif de collecte, qui s'élevait à 300 millions d’euros.
Le groupe européen de capital-investissement indépendant dirigé par Louis Godron a officialisé jeudi une série de nominations. Giuseppe Bonsignore a rejoint la société en juin 2019 en qualité de responsable des opérations (chief operating officer) basé au bureau de Milan. Jacqui Darbyshire, dernièrement chez Cathay Capital, a rejoint le bureau de Paris en tant que directrice financière. Coralie Cornet, ex-Apax Partners, a pris la direction de la communication.
SUCCÈS Le capital-investissement français entretient sa dynamique de croissance. D’après les derniers chiffres de France Invest,8 milliards d’euros ont été levés par les fonds français de private equity au premier semestre 2019, en hausse de 21 % par rapport au six premiers mois de 2018. Près de 50 % des sommes collectées sont venues d’investisseurs internationaux (40 % au S1 2018). Les investissements dans les entreprises ont progressé de 28 % sur un an en valeur, à 7,8 milliards d’euros. 27 % d’entre eux ont été effectués hors de France, près de deux fois plus qu’au S1 2018. Les start-up ont la cote : leurs levées ont augmenté de 23 %, à près d’un milliard d’euros. Au total, 1.200 entreprises ont été financées par le capital-investissement français sur la période.
Le fonds de LBO Naxicap Partners a initié le processus de vente de Sogelink, un éditeur de solutions logicielles pour les professionnels de la construction, a appris L’Agefi. Entré au capital en décembre 2016 en relais de Keensight et Fondations Capital, Naxicap, qui a mandaté la banque Oaklins pour la cession, en attendrait entre 250 et 300 millions d’euros. Avec un peu plus de 20 millions d’euros d’Ebitda, cette valorisation de Sogelink seraient conforme, voire légèrement supérieure, aux multiples moyens constatés par Epsilon Research (base EMAT) dans le secteur des progiciels métiers depuis 2014 en Europe, à savoir 13,1 fois l’Ebitda. Le premier tour d’enchères devrait s’achever ces prochains jours. Parmi les prétendants, Eurazeo PME serait sur les rangs.
Le fonds de LBO Naxicap Partners a initié le processus de vente de Sogelink, un éditeur de solutions logicielles pour les professionnels de la construction, a appris L’Agefi. Entré au capital en décembre 2016 en relais de Keensight et Fondations Capital, Naxicap, qui a mandaté la banque Oaklins pour la cession, en attendrait entre 250 et 300 millions d’euros. Avec un peu plus de 20 millions d’euros d’Ebitda, cette valorisation de Sogelink seraient conforme, voire légèrement supérieure, aux multiples moyens constatés par Epsilon Research (base EMAT) dans le secteur des progiciels métiers depuis 2014 en Europe, à savoir 13,1 fois l’Ebitda.
Ardian prépare la vente de l’entreprise Les Dérivés Résiniques et Terpéniques (DRT), spécialiste des dérivés de la résine de pin pour la parfumerie et les caoutchoucs, indique Reuters, dont l’une des sources évoque une valorisation pouvant atteindre 2 milliards d’euros. Le fonds d’investissement français travaille avec Rothschild & Co et Citi sur cette opération qui pourrait être lancée avant la fin de l’année. Ils ont refusé de commenter. Le fonds a pris une participation de contrôle dans DRT fin 2017 pour une valeur d’entreprise d’environ un milliard d’euros. Basée à Dax, dans les Landes, cette entreprise emploie 1.350 personnes et réalise un chiffre d’affaires annuel de 550 millions d’euros.
Ardian prépare la vente de l’entreprise Les Dérivés Résiniques et Terpéniques (DRT), spécialiste des dérivés de la résine de pin pour la parfumerie, les adhésifs, les caoutchoucs ou encore les compléments alimentaires, indique Reuters, dont l’une des sources évoque une valorisation pouvant atteindre 2 milliards d’euros.
Le FCPR s’adresse essentiellement à des entrepreneurs souhaitant bénéficier d’un report d’imposition après avoir apporté les titres de leur société à une holding dont ils ont le contrôle
Le groupe d’investissement coté Wendel vient d’annoncer la signature d’un accord portant sur l’acquisition de Crisis Prevention Institute (CPI) auprès de FFL Partners. Wendel investira jusqu’à 590 millions de dollars dans la société aux côtés de son management, ce qui portera la valeur de l’entreprise à 910 millions de dollars (826 millions d’euros). Après la finalisation de cette opération, au quatrième trimestre 2019 ou au premier trimestre 2020, Wendel détiendra 98 % du capital de la société.
La firme de private equity Sun Capital Partners est en tête pour acquérir le groupe italien Vetrerie Riunite, alors que son rival italien VAM Investments n’a pas reçu de réponse à son offre, émise la semaine dernière, selon l’agence Reuters. Le groupe attend d’autres offres ces prochains jours des deux fonds. Le leader italien de production d’articles en verre a réalisé 109 millions d’euros de chiffre d’affaires en 2018, avec un bénéfice net de 16,4 millions d’euros.
La firme de private equity Sun Capital Partners est en tête pour acquérir le groupe italien Vetrerie Riunite, alors que son rival italien VAM Investments n’a pas reçu de réponse à son offre, émise la semaine dernière, selon l’agence Reuters. Le groupe attend d’autres offres ces prochains jours des deux fonds. Le leader italien de production d’articles en verre a réalisé 109 millions d’euros de chiffre d’affaires en 2018, avec bénéfice de 16,4 millions d’euros.