Avec The Kresge Foundation (3 milliards de dollars) et la Local Initiatives Support Corporation (LISC), Morgan Stanley a participé au premier fonds d’investissement (doté de 100 millions de dollars) destiné à permettre aux économiquement faibles, aux personnes à faibles revenus, d’accéder aux services de santé et à des logements abordables. D’autre part, le fonds vise à financer des services permettant d’atteindre ces deux objectifs dans les quartiers défavorisés.Ce fonds est amorcé avec suffisamment de capital pour construire 500 logements avec des services de santé intégrés ainsi que huit centres de santé avec agrément fédéral susceptibles de fournir leurs services à 75.000 personnes. Cette structure doit mettre en rapport des prestataires de service de santé et des promoteurs immobiliers dans le domaine du résidentiel qui n’ont pas une grande habitude de travailler ensemble, même lorsqu’ils s’adressent aux mêmes populations à faibles revenus dans les mêmes quartiers.Le fonds est géré par New Markets Support Company, une filiale de la LISC, et il devrait contribuer dans un premier temps à la création de 2.200 emplois dans des quartiers particulièrement défavorisés.

AXA Private Equity a annoncé, mardi 15 janvier, la cession à la société Curtiss-Wright Corporation de ses parts dans le groupe Phönix/Strack, un des leaders de la conception et de la production de robinetterie spéciale pour des sociétés intervenant dans les secteurs de l’énergie, de la pétrochimie et de la chimie. Le montant de la transaction s'élève à 82 millions d’euros. La finalisation de l’opération reste soumise à l’approbation des autorités de la concurrence.

Au 30 avril, Peter Ebertz quittera pour raisons personnelles ses fonctions d’associé gérant de Bankhaus Lampe KG (un établissement appartenant à la famille Oetker). La banque privée précise que l’intéressé est plus particulièrement chargé des succursales et des relations avec la clientèle de particuliers haut de gamme ainsi qu’avec les entreprises.Parallèlement, Nicolas Blanchard, qui a rejoint Lampe au 1er mars 2012 en provenance de la Bayerische HypoVereinsbank (HVB), sera nommé associé gérant aux côtés de Stephan Schüller et d’Ulrich Cosse. Il sera responsable de l’ensemble des activités de marché de la banque.Par ailleurs, l’institut de Düsseldorf indique qu’Ute Gerbaulet (ex-Commerzbank) a été recrutée au 1er janvier 2013 responsable du pôle capital markets & advisory; elle entre ainsi dans la direction élargie de Bankhaus Lampe.

L’assureur allemand Allianz a confirmé le 15 janvier sa prévision opérationnelle pour 2012, en dépit des 455 millions d’euros de charges que lui coûte le passage de l’ouragan Sandy aux Etats-Unis."Malgré l’impact de l’ouragan Sandy, nous continuons de compter sur un résultat opérationnel pour 2012 dépassant 9 milliards d’euros», a indiqué le directeur financier d’Allianz, Dieter Wemmer, dans un communiqué.L’assureur avait relevé fin octobre cette prévision de bénéfice opérationnel pour la porter à plus de 9 milliards d’euros, mais avait prévenu que cela tenait compte d’une évaluation seulement provisoire -et non divulguée à ce moment-là- des dommages liés à l’ouragan Sandy.Tout en précisant qu’il s’agit toujours d’un chiffre provisoire, Allianz évalue désormais à 590 millions de dollars, soit 455 millions d’euros, le coût total des dédommagements dus à ses clients et des frais qui y sont liés.

La société de gestion ECM Asset Management, une filiale du groupe bancaire Wells Fargo, a nommé Jens Vanbrabant en qualité de co-gérant de deux de ses plus gros fonds dans sa gamme de sicav, rapporte Citywire.Jens Vanbrabant devient le troisième gérant de la European Credit Fund Sicav-Elbe dont les actifs sous gestion s'élèvent à 467 millions d’euros et co-gérant de la European Credit Fund Sicav-Danube (82 millions d’euros). Les gérants en place sur ces stratégies, Henrietta Pacquement et Derek Hynes, conservent leurs fonctions, mais seront désormais soutenus par Jens Vanbrabant.Malgré ces nouvelles responsabilités, Jens Vanbrabant conserve la gestion des trois fonds qu’il pilote actuellement, un fonds obligataire européen (European Credit Fund Sicav-Interlaken), un fonds obligataire corporate (European Credit Fund Sicav – European Corporate) et un mandat obligataire européen pour d’Universal Investment.

Le britannique M&G envisage de fusionner deux fonds d’actions britanniques, le UK Select dont les actifs sous gestion s'élèvent à 81 millions de livres, et le UK Growth Fund (546 millions de livres), rapporte Money Marketing.Les deux fonds sont actuellement gérés par Mike Felton, qui a repris la gestion du UK Growth Fund en décembre dernier.Sous réserve de l’approbation des porteurs, les deux fonds devraient fusionner le 15 mars prochain.

AEW Europe SGP a vendu à un investisseur privé un immeuble situé à Ivry-sur-Seine. Le bien de 2 320 m² à usage principal de bureaux est loué à 5 locataires. Le montant de la transaction n’a pas été dévoilé.

Siparex a annoncé mardi 15 janvier la nomination de Cyril Fromager au poste de directeur associé et la promotion au titre de directeurs dans l’activité capital développement/transmission d’Augustin de Jerphanion, de Nathanaël Martin et d’Alexandre Tremblin. Cyril Fromager était depuis octobre 2010, président du directoire de Rhône-Alpes PME Gestion, joint venture entre le groupe Siparex et les caisses d’épargne de la région Rhône-Alpes, indique un communiqué. Augustin de Jerphanion a rejoint le Groupe Siparex en 2002 à Lyon puis à Paris. Pour sa part, Nathanaël Martin a rejoint Siparex en 2009 pour créer le bureau de Strasbourg. Enfin, Alexandre Tremblin a intégé Siparex à Nantes en 2007.

L’Association française d'épargne et de retraite (AFER), a annoncé mardi 15 janvier un taux de rendement net pour son fonds en euros de 3,45 % en 2012. Par ailleurs, l’association a enregistré 15 000 nouveaux entrants en 2012 et 9 000 départs volontaires. Au total, elle compte 711 000 adhérents et affiche un encours de 45,2 milliards d’euros en 2012. Selon Gérard Bekerman, son président, l’Afer va poursuivre cette année l’élargissement de son offre de supports.

BNP Paribas Wealth Management vient de nommer Florent Bronès, responsable de la stratégie d’investissement. Outre le réseau international de «Chief Investment Advisors» qu’il anime, le nouvel arrivant a pour mission de piloter le dispositif et de définir la stratégie d’investissement globale ainsi que les recommandations de thèmes d’investissement. En pratique, BNP Paribas Wealth Management s’appuie en effet sur les expertises du groupe à travers ses différents métiers (la gestion d’actifs, la banque d’investissement et l’immobilier) ainsi que sur ses propres analyses globales et locales pour élaborer sa stratégie d’investissement. Dans la poursuite de cet objectif, les stratégistes localisés dans les différentes entités de banque privée interagissent pour définir la stratégie d’investissement sur tous les marchés (États-Unis, Europe, Asie, émergents), offrant ainsi aux clients connaissance des marchés locaux et vision globale, indique un communiqué.Pour l’année qui débute, BNP Paribas Wealth Management rappelle que dix thèmes d’investissement ont été fixés qui sont axés autour de trois orientations stratégiques :la recherche de rendement via certains compartiments du marché obligataire (émergents, convertibles...), avec des actions à dividendes élevés et avec des investissements alternatifs ou structurés ; les opportunités offertes par la réduction des primes de risque des actions notamment en Europe et de style «value"; l’attrait d’un monde à deux vitesses avec des économies matures et émergentes qui vont connaître des rythmes de croissance différents. Avant de rejoindre BNP Paribas Wealth Management, Florent Bronès dirigeait, depuis 2008, le bureau de recherche buyside de Global Equities and Commodity Derivatives (GECD) et se concentrait sur l'élaboration de la stratégie d’investissement.

La société de gestion alternative américaine Mariner Investment Group a annoncé le 15 janvier l’acquisition de Concordia Advisors, un gérant alternatif qui dispose de bureaux à New York et Londres et dont les actifs sous gestion s'élèvent à environ 1 milliard de dollars.A la suite de l’intégration de la totalité des activités de Concordia dans Mariner, les équipes d’investissement de Concordia ainsi qu’une partie des fonctions support rejoindront Mariner. Les gérants de portefeuille de Concordia, Arun Puri, John Eckert, James Wise, Chris Dillon et Jason Cheung, continueront de gérer leurs fonds respectifs sous la marque Mariner.Le patron de Concordia, Best Williams, devient chief investment officer adjoint de Mariner et rejoint le comité d’investissement ainsi que le comité directeur de Mariner.Les actifs sous gestion de Mariner s'élèvaient mi-2012 à environ 4,7 milliards de dollars.

Le gestionnaire Fourpoints Investment Managers, résultat de la fusion en mars 2012 de PIM Gestion France et d’IT Asset Management (lire Newsmanagers du 8 juin 2012) a terminé 2012 avec un encours de 876 millions d’euros contre 750 millions lors du rapprochement. La hausse est attribuable pour 41 millions à l’effet de marché et pour 85 millions à la collecte nette, ont indiqué mardi Muriel Faure et Michel Raud, respectivement directeur général et directeur général délégué et CIO.Lors de la présentation, l’accent a été mis sur le FCP coordonné de droit français Fourpoints Euro Global Leaders, qui ne représente pour l’instant que 16 millions d’euros d’encours tandis que la stratégie, incluant les mandats, pèse près de 150 millions d’euros - dont 120 millions correspondant à un mandat reçu au second semestre d’une caisse de retraite.Pour ce produit «méga-tendances», Fourpoints surpondère nettement par rapport au MSCI EMU DNR les secteurs industrie, énergie et santé tandis qu’il sous-pondère la consommation discrétionnaire, les matériaux, les technologies de l’information et la consommation de base. Ce portefeuille de 33 lignes actuellement ne comporte aucune position sur la finance, les télécommunications et les services aux collectivités. Sur cinq ans, le fonds affiche une performance annualisée de 0,6 % contre une perte de 6,1 % pour l’indice de référence et, sur trois ans, le gain annualisé ressort à 7,4 % contre 1,3 % pour le benchmark.

Selon L’Agefi, Amundi vient de mettre en place une nouvelle activité de gestion de créances et lance un premier fonds de loans destiné à financer des entreprises françaises et européennes dont le chiffre d’affaires dépasse les 500 millions d’euros. L’idée est de faire un ou des fonds multi-investisseurs et multi-originateurs, précise le quotidien. Le système repose sur un fonds commun de titrisation de droit français, Amundi Loans Fund, qui achètera les prêts bancaires. Les investisseurs peuvent souscrire en direct ou par le biais d’une société de titrisation de droit luxembourgeois qui a émis une première tranche de 475 millions d’euros à 8 ans.

Morgan Stanley va différer sur trois ans la totalité des bonus pour certains de ses banquiers et traders seniors, rapporte L’Agefi citant une information Bloomberg. Cette mesure s’appliquera aux employés avec une rémunération totale de plus de 350.000 dollars et des bonus d’au moins 50.000 dollars. Ces bonus différés seront versés pour moitié en titres et pour moitié en numéraire, ajoute le quotidien.

AdServerPub, société spécialisée dans la publicité en ligne et le ciblage d’internautes, a annoncé le 15 janvier la finalisation de son premier tour de table. Affichant un chiffre d’affaires de plusieurs millions d’euros pour son troisième exercice, AdServerPub a levé un financement structuré de 2 millions d’euros, principalement auprès des fonds d’investissement gérés par Alliance Entreprendre et Sigma Gestion.Cette première levée de fonds va permettre à AdServerPub d’asseoir sa position sur le marché de la publicité en ligne en France et à l’étranger et d’accroitre ses efforts de R&D.

Partners Group a annoncé le 16 janvier une collecte nette de 4,9 milliards d’euros pour l’exercice 2012. Ce montant se situe dans le haut de la fourchette de 4 à 5 milliards d’euros visés par le groupe de private equity, rappelle un communiqué.Les actifs sous gestion s’inscrivaient à fin décembre à 28,6 milliards d’euros, soit une réduction de 1,2 milliard d’euros à mettre sur le compte de plusieurs facteurs, dont 0,4 milliard d’euros à cause d’un effet «tail-down» de quelques partenaires du groupe, 0,3 milliard d’euros concernant des retraits de capitaux dans le cadre de stratégies d’investissements cotés, et 0,4 milliard d’euros liés à d’anciens produits structurés.La société confirme par ailleurs sa prévision d’une collecte comprise entre 4 et 6 milliards d’euros au titre de 2013.

En dernier lieu head global emerging markets sales & distribution chez UBS jusqu'à fin 2012, Oscar Andreu a été nommé directeur des ventes de Fidelity Suisse, rapporte finews.ch. Il sera reponsable du suivi de la clientèle banques/assurances et gestionnaires de fortune.

Le gestionnaire de fortune GAM se réorganise. Il passe d’une holding financière à une structure d’organisation beaucoup plus fortement intégrée. Cela ne devrait engendrer aucun coût extraordinaire de restructuration, selon un communiqué publié le 16 janvier.En même temps, l’actuel président et CEO du holding, Johannes de Gier, va se concentrer uniquement sur son mandat de président du conseil d’administration. Dès lors, David Solo, actuellement CEO des deux unités d’affaires opérationnelles, va prendre le nouveau titre de CEO pour le groupe.Seront également regroupées les fonctions de finance et de risque, désormais assumées par un chief financial officer pour le groupe en la personne de Marco Suter, actuellement responsable des risques. Le CFO de Gam Holding, Andrew Wills, assurera la transition pour ensuite quitter le groupe. Ces modifications seront effectives à compter du 17 avril prochain.Lors de la prochaine assemblée générale, Johannes de Gier, Dieter Enkelmann et Hugh Scott-Barrett, briguent un nouveau mandat. L’actuel prend fin en avril. Tanja Weiher est proposée comme nouvelle membre indépendante. Le conseil d’administration passerait ainsi de cinq à six membres.

La société de gestion norvégienne Odin a réorganisé ses équipes après sa décision de rapatrier la gestion de ses fonds à Oslo, rapporte Citywire Global. Auparavant, la gestion était répartie entre Oslo et Stockholm. Ainsi, Vegard Søraunet va reprendre la gestion de Odin Sverige/ODIN Sverige II et Carl Erik Sando celle de ODIN Eiendom/ODIN Eiendom I, après le départ de Tomas Ramsälv. Vegard Søraunet ne gérera plus Odin Global/ODIN Global II et Odin Global SMB, qui sont repris par Oddbjørn Dybvad et Harald Nilssen.

Dans son «interim management statement» pour la période du 1er octobre au 31 décembre 2012, Liontrust Asset Management Plc a indiqué le 15 janvier que ses encours ont augmenté durant la période sous revue à 2.530 millions de livres contre 2.364 millions, grâce à 64 millions de souscriptions nettes et à un effet de marché positif de 102 millions. Au 11 janvier, l’encours total représentait 2.584 millions de livres.Les actifs gérés pour le compte d’institutionnels ont baissé à 542 millions de livres contre 570 millions au 1er octobre, avec des sorties nettes de 53 millions, tandis que le retail représentait 1.978 millions contre 1.756 millions, avec des souscriptions nettes de 147 millions. Pour les neuf mois à fin décembre, les rentrées nettes ont porté sur 253 millions de livres contre 74 millions pour la période correspondante de 2011.Liontrust a aussi confirmé l’arrivée le 2 janvier de Michael Mabbutt (ex-Thames River) comme head of global credit et annoncé que Felix Martin rejoindra la division global credit le 1er février, en provenance également de Thames River.Enfin, le groupe annonce le lancement en février du Liontrust GF Global Strategic Bond Fund, sous réserve des autorisations nécessaires. Ce produit représentera une diversification de l’offre, très concentrée actuellement sur les actions britanniques, européennes et asiatiques.

L’Agefi rapporte que, selon la BBC, Goldman Sachs n’aurait pas l’intention de reporter le versement des bonus au Royaume-Uni après la date du 6 avril afin de faire bénéficier ses employés de la baisse du taux maximal d’imposition de 50 à 45%.

Intermediate Capital Group (ICG) a annoncé le 15 janvier avoir bouclé la levée d’un fonds de dette mezzanine de 2,5 milliards d’euros, avant la date butoir de fin mars. Avec ce cinquième véhicule dédié à la dette subordonnée non cotée (remboursée après la dette senior), la société de gestion londonienne dispose du plus gros fonds de mezzanine levé à ce jour en Europe et du quatrième à l'échelle mondiale, selon le cabinet Preqin. «Face à la demande, nous avons relevé notre objectif de 2 à 2,5 milliards d’euros, explique à L’Agefi Benoît Durteste, responsable de l'équipe mezzanine d’ICG.

M&G Investments vient d’annoncer la nomination de Dario Carrano en tant que sales manager au sein de l’équipe commerciale à Milan, rapporte Bluerating.Il rejoint l’équipe de 10 personnes placées sous la responsabilité de Matteo Astolfi, directeur de M&G Investments en Italie, et il s’occupera des conseillers financiers et des gestions institutionnelles. Dario Carrano était précédemment chez Amundi, où il a été sales manager pendant six ans.Actuellement, les encours sous gestion de M&G en Italie sont de plus de 4 milliards d’euros, soit deux fois plus qu’à fin 2011.

Le Britannique Gregory Eckersley, qui a été responsable de la gestion des portefeuilles global & large cap growth equity chez AllianceBernstein de 2006 à 2011 avant de créer la société de gestion 1770 Capital Partners, a été recruté par le fonds souverain Abu Dhabi Investment Authority (ADIA) comme global head of internal equities, avec effet immédiat, précise un communiqué daté du 15 janvier.Il est chargé des investissements en titres vifs et dirigera l’un des sept pôles d’ADIA, les six autres étant dédiés aux fonds indiciels, aux actions au travers de fonds, à l’immobilier/infrastructures, à l’obligataire/trésorerie au private equity et aux investissements alternatifs.Dans ses nouvelles fonctions, Gregory Eckersley est subordonné à Mohamed Darwish Al Khoori, executive director du internal equities department.

Au 31 décembre, l’encours du gestionnaire allemand Mainfirst Asset Management avait franchi la barre des 3 milliards d’euros, un record, contre 1,1 milliard douze mois plus tôt. La société a refusé d’indiquer à Newsmanagers le montant des actifs gérés respectivement dans les huit fonds offerts au public et dans des mandats ; la répartition semble de l’ordre de 50/50, selon certains proches du dossier. Le plus gros fonds du gestionnaire francfortois est le MainFirst Top European Ideas Fund, avec environ 1,3 milliard d’euros.De même, Mainfirst AM n’a pas souhaité fournir de précisions quant aux souscriptions nettes. Le communiqué précise simplement que l’offre de produits s’est élargie en 2012 à une stratégie quantative actions, avec le lancement du MainFirst North America Fund (géré par un ancien de Swisscanto), deux stratégies obligataires, avec le MainFirst Emerging Markets Corporate Bond Fund Balanced (confié à des anciens de Clariden Leu), le recrutement d’une équipe auprès de Postbank Financial Services (qui débouchera sur un nouveau fonds cette année) et enfin la création d’un pôle multi-classes d’actifs. Dans ce dernier cas, Mainfirst a déjà sollicité des agréments de commercialisation pour trois fonds de performance absolue offerts au public, qui seront gérés par une équipe recrutée chez DB Advisors.

As of 30 April, Peter Ebertz will be leaving his job as managing partner of Bankhaus Lampe KG (a business owned by the Oetker family), for personal reasons. The private bank states that Ebertz is responsible for branches and relationships with high net worth private clients, as well as business clients.Nicholas Blanchard, who joined Lampe on 1 March 2012 from Bayerische HypoVereinsbank (HVB), will be appointed as a managing partner alongside Stephan Schüller and Ulrich Cosse. He will be responsible for all market activities of the bank.The Düsseldorf institute also reports that Ute Gerbaulet (formerly of Commerzbank) was recruited on 1 January 2013 as head of the capital markets & advisory unit; she also joins the extended executive board of Bankhaus Lampe.

As of 31 December, assets at the German asset management firm Mainfirst Asset Management topped EUR3bn, a record, compared with EUR1.1bn twelve months previously. The firm declined to tell Newsmangers the respective level of assets under management in eight open-ended funds and in mandates; the distribution appears to be about 50/50, according to some sources familiar with the matter. The largest fund from the Frankfurt-based asset management firm is the Mainfirst Top European Ideas Fund, with about EUR1.3bn.Mainfirst AM did not wish to provide details about net subscription levels either. A statement says merely that the product range grew in 2012 with the addition of a quantitative equity strategy, the MainFirst North America fund (managed by a former Swisscanto manager), two bond strategies, including the MainFirst Emerging Markets Corporate Bond Fund Balanced (managed by former Clariden Leu managers), the recruitment of a team from Postbank Financial Services (which will bring out a new fund this year), and lastly, the creation of a multi-asset class unit. For the latter, Mainfirst has already applied for sales licenses for three open-ended absolute return funds, which will be managed by a team recruited from DB Advisors.

AXA Private Equity on Tuesday, 15 January announced the sale of the Curtiss-Wright Corporation of its stake in the Phönix/Strack group , a leader in the design and production of special plumbing for companies active in the energy, petrochemical and chemical industries. The sale price totals EUR82m. The completion of the operation is pending approval from antitrust authorities.

The German insurer Allianz on 15 January confirmed its operating projections for 2012, despite EUR455m in charges due to Hurricane Sandy in the United States. “Despite the impact of hurricane Sandy, we continue to predict an operating profit for 2012 of over EUR9bn,” the CFO of Allianz, Dieter Wemmer, says in a statement. The insurer at the end of October announced the operating profit outlook of over EUR9bn at the end of October, but had warned that this figure included a merely provisional evaluation of damages related to hurricate Sandy, which was not disclosed at that time. Stating that the figure remains provisional, Allianz now estimates the damage at USD590m, or EUR455m, the total cost of reimbursements to clients and of their associated expenses.

The asset management firm Fourpoints Investment Managers, born of a merger in March 2012 of PIM Gestion France and IT Asset Management (see Newsmanagers of 8 June 2012), has assets of EUR876m, compared with EUR750m at the time of the merger. EUR41m of that increase is due to market appreciation, and EUR85mof it to net inflows, Muriel Faure, CEO, and Michael Raud, deputy CEO and CIO, announced on Tuesday.At its presentation, the firm emphasized its French-registered, UCITS-compliant FCP fund Fourpoints Euro Global Leaders, which currently has only EUR16m in assets, though the strategy has nearly EUR150m, of which EUR120m are in a mandate received in the second half of last year from a pension fund. Over five years, the fund shows annual returns of 0.6%, compared with losses of 6,1% for the MSCI EMU DNR, and over three years, annual gains come to 7.4%, compared with 1.3% for the benchmark.