Le groupe indien aurait l’intention de racheter quelque 12 millions de barils de pétrole brut au groupe colombien Ecopetrol sur une période d’une année pour un montant total de 1,2 milliard de dollars, selon le Financial Times qui cite des sources proches. Après l’annonce d’une perte de 250,2 millions au deuxième trimestre, Essar Oil a indiqué mercredi qu’il comptait augmenter sa marge brute de raffinage de 5,12 dollars actuellement à 7-8 dollars au prochain trimestre.

Plusieurs parlementaires de la coalition d’Angela Merkel prônent une réforme radicale du système de vote de la BCE afin d’y accroître l’influence de l’Allemagne, signe des inquiétudes que soulève dans le pays son projet de reprise des achats de dette souveraine. «En tant que principal créancier, l’Allemagne doit obtenir un droit de veto sur toutes les questions», estimé le député Klaus-Peter Willsch, cité par le Handelsblatt.

Les marchés d’actions américains ont terminé en hausse hier, soutenus par les propos jugés rassurants tenus dans la journée par la chancelière Angela Merkel, permettant au S&P 500 de terminer à 1.415,51 points, un niveau sans précédent depuis le 2 avril. D’Ottawa, où elle rencontrait le Premier ministre canadien Stephen Harper, Angela Merkel a dit souhaiter que des mesures soient prises rapidement pour enrayer la crise de la dette et a laissé entendre qu’elle soutenait les efforts déployés par le président de la Banque centrale européenne, Mario Draghi. Les investisseurs ont également voulu saluer les annonces de Cisco Systems. L’action a bondi de 9,62% à 19,02 dollars après l’annonce d’un relèvement du dividende de 75% et la publication de résultats étonnamment bons. Le Dow Jones des 30 valeurs industrielles américaines a pris 0,65%, à 13.250,11 points, tandis que le Nasdaq a gagné 1,04%, à 3.062,39 points.

Selon la fédération des Chambres de Commerce et d’Industrie allemandes (DIHK), la croissance des exportations allemandes ne va être que de 4% cette année, soit moitié moins qu’en 2011, en raison de la récession en zone euro. Les exportations allemandes ont progressé de 8,2% en 2011 et de 13,7% en 2010 après une chute de 13,6% en 2009. La zone euro est le premier marché à l’export de l’Allemagne.

Les flux d’investissements étrangers directs arrivant en Chine ont reculé de 3,6% à 66,7 milliards de dollars sur les sept premiers mois de l’année, selon des données publiées par le ministère du Commerce. Sur le seul mois de juillet, ces investissements ont reculé de 8,7% sur un an, à 7,6 milliards.

Les ventes au détail ont crû de 0,3% sur un mois en juillet, pour afficher une progression annuelle de 2,8%, a annoncé hier l’Office national de la statistique. Les économistes interrogés par Reuters les attendaient en repli de 0,1% sur un mois et en croissance de 2,4% sur un an. Les chiffres des ventes du mois de juin ont en outre été révisés pour ressortir en hausse de 0,8% sur un mois contre une première estimation de +0,1%.

Sept banques dont JPMorgan Chase, Royal Bank of Scotland et Deutsche Bank sont citées à comparaître devant les tribunaux américains

Alors que l'activité économique du Portugal s'est fortement dégradée, les investisseurs préfèrent se focaliser sur les réformes engagées

Las d'attendre de nouvelles baisses de taux directeurs, le gouvernement investit 53 milliards d’euros en infrastructures pour relancer l'activité

Après avoir lancé plusieurs enquêtes sur les manipulations du Libor, la justice américaine vient de franchir une nouvelle étape en citant à comparaître sept banques devant les tribunaux dont Deutsche Bank et JPMorgan Chase. Des investigations étendues se poursuivent. La voie du compromis transactionnel pourrait être privilégiée comme pour Barclays.

Dans ses minutes, la Banque d'Angleterre évoque pour la deuxième fois en deux semaines la force de la livre comme entrave à la reprise économique

Robeco Group, la filiale de gestion d’actifs de Rabobank, a enregistré au premier semestre 2012 des souscriptions nettes de 17 milliards d’euros, ce qui est supérieur au total collecté - 7,6 milliards d’euros - sur l’ensemble de l’année 2011. «Les souscriptions nettes des clients institutionnels ont été fortes, provenant notamment des Pays-Bas, portant ainsi la proportion d’actifs gérés pour le compte d’institutionnels à 51 % contre 46 % au premier semestre 2011", explique un communiqué diffusé mardi.Les encours sous gestion ont ainsi progressé à 179 milliards d’euros au 30 juin, contre 150 milliards d’euros fin 2011.Malgré cela, le bénéfice net a reculé à 97 millions d’euros contre 105 millions d’euros fin juin 2011.Commentant ces résultats, Roderick Munsters, CEO de Robeco Group, a déclaré : "(…) La hausse de 19% des encours est soutenue par de solides souscriptions nettes, ainsi que par l’attractivité de nos stratégies. Nous sommes donc confiants en cette période où Robeco travaille étroitement avec Rabobank sur la revue stratégique de notre activité». Pour mémoire, Rabobank passe en revue toutes les options pour sa filiale de gestion d’actifs, y compris une cession.

Pour le premier semestre, Santander Asset Management a généré un bénéfice net de l’ordre de 32 millions d’euros, soit 28,6 % de moins que pour la période c orrespondante de 2011 et l’encours a diminué de 1 % sur fin décembre à 137,5 milliards d’euros, dont 107 milliards pour les fonds d’investissement et les fonds de pension, 7 milliards pour les portefeuilles dédiés et les mandats institutionnels ainsi que 23 milliards d’euros de mandats de gestion pour d’autres entités du groupe Santander.Le rapport semestriel précise que la gestion traditionnelle représentait fin juin environ 134 milliards d’euros, dont 85 % pour quatre pays (Brésil, Royaume-Uni, Espagne et Mexique), tandis qu’en gestion «non traditionnelle» (fonds immobiliers, hedge funds et private equity), le volume restait stable à 3,5 milliards.Pour sa part, Funds People a annoncé le 8 août que Santandar AM envisage de créer à Francfort une succursale pour la gestion de portefeuilles et le conseil en investissements.

L’espagnol BBVA a annoncé récemment la création d’une nouvelle division, Banca Retail, qui regroupe à la fois les activités de banque de détail à l'échelon mondial et les filiales en Amérique du Sud. Cette nouvelle structure sera dirigée par Ignacio Deschamps, qui était jusqu'à présent directeur général de la filiale mexicaine BBVA Bancomer. L’intéressé sera remplacé à ce dernier poste par Vicente Rodero, qui dirigeait jusqu'à présent les activités du groupe BBVA pour l’Amérique du Sud.Banca Retail coiffera les domaines des assurances, des moyens de paiement, de la banque privée, du crédit à la consommation et de la gestion d’actifs.

Pimco a nommé Phil Michels de Schroders en tant que “account manager” pour la région Benelux, rapporte Investment Europe. Il sera basé à Schiphol. Ce recrutement vise à étendre la croissance de Pimco dans la gestion de fortune dans les pays du Benelux ainsi que les réseaux de distribution pour le marché retail.

Selon les statistiques d’Inverco à fin juin, les fonds espagnols affichaient un encours moyen de 50,2 millions d’euros contre 82 millions fin 2007 et 76 millions en 2000. Le plus fort volume moyen est affiché par Bestinver (3,1 milliards sur neuf fonds), avec 344 millions d’euros, devant Cartesio (134 millions), rapporte Funds People.Inverco recensait fin juin 2.447 fonds d’investissement, qui se répartissaient 122,84 milliards d’euros. Seuls huit de ces produits affichent des actifs sous gestion supérieurs au milliard d’euros, les deux premiers étant FonCaixa Estabilidad (2,35 milliards) et le Santander Banif Inmobiliario (2,33 milliards). En revanche, 435 fonds ont moins de 5 millions d’euros d’encours, et 211 affichent un encours inférieur aux 3 millions d’euros exigés par la CNMV pour être reconnus comme véhicule d’investissement collectif.

Francisco Gómez-Trenor y García del Moral a rejoint Mirabaud Finanzas comme directeur général de la gestion patrimoniale et de la gestion d’actifs pour l’Espagne, rapporte Funds People. Il était précédemment directeur de Bankia Banca Privada.

Le gestionnaire de fortune GAM a annoncé le 14 août une augmentation de 4% au premier semestre 2012 de ses actifs sous gestion à 111,1 milliards de francs suisses, contre 107,0 milliards de francs suisses à fin décembre 2011. «Cette croissance reflète surtout la hausse du marché de 2,9 milliards de francs suisses, des effets de change positifs (0,3 milliard de francs suisses), l’appréciation de devises (dollar, livre) contre le franc suisse, ce qui a compensé la baisse de l’euro», précise GAM dans un communiqué.En outre, la collecte nette s’est élevée à 0,9 milliard de francs suisses, contre 0,6 milliard de francs suisses au premier semestre 2011 et des rachats au second semestre 2011.Le bénéfice net s’est inscrit à 70,2 millions de francs suisses contre 100,4 millions de francs suisses, le bénéfice avant impôts ressortant à 87,1 millions de francs suisses (124,7 millions de francs suisses), ce qui correspond à une baisse de chaque fois 30%.

Les fonds gérés et administrés de la Banque Cantonale de Genève (BCGE) ont augmenté au premier semestre de 0,4 milliard de francs suisses pour s'établir à 18,5 milliards de francs suisses, selon un communiqué publié le 14 août.La BCGE souligne dans son communiqué sa «solidité commerciale et financière», qui lui permet de dégager un bénéfice brut de 70,2 millions de francs suisses, en progression de 26,3% par rapport au premier semestre 2011 et un bénéfice net, après versement aux réserves pour risques bancaires généraux, de 36,5 millions de francs suisses (+31,56%).

Z-Ben Advisors rapporte que Fortune SG (filiale commune des groupes Société Générale et Bao Steel) dément l’information publié par les médias locaux selon laquelle le gestionnaire chinois exigerait de tous ses salariés qu’ils adhèrent au plan d’investissement automatique pour souscrire des parts du fonds monétaire Fortune SG Cash Box Money Market Fund et en gonfler l’encours.D’après Fortune SG, tous les placements effectués par le personnel dans le fonds l’ont été sur une base volontaire. Néanmoins, ce produit Fortune SG a connu des souscriptions massives au quatrième trimestre des cinq dernières années, puis des remboursements importants le trimestre suivant. Il n’est pas inhabituel que les sociétés de gestion de fonds chinoises cherchent à gonfler leurs encours du quatrième trimestre pour améliorer leur classement de fin d’année.

Le groupe Raiffeisen, qui a récemment racheté Notenstein Banque Privée, a enregistré au premier semestre une progression de son bénéfice de 4,3% à 354 millions de francs suisses, contre 340 millions au premier semestre 2011, a annoncé le groupe dans un communiqué publié le 16 août. Les actifs sous gestion ont progressé à 169,8 milliards de francs suisses à fin juin contre 145,9 milliards de francs à fin décembre 2011.L’acquisition de Notenstein Banque Privée SA, qui gère près de 21 milliards de francs d’actifs, renforce «incontestablement la compétence du groupe Raiffeisen dans les opérations de placement», souligne le groupe dans son communiqué. La reprise de Notenstein Banque Privée SA par Raiffeisen Suisse «s’est déroulée comme prévu». Après avoir connu des retraits limités de fonds de la clientèle, Notenstein enregistre à nouveau depuis juin des souscriptions nettes et l’arrivée de nouveaux clients.

L’agence Moody’s a annoncé le 15 août un abaissement de la note long terme de Julius Baer à A1 contre Aa3 précédemment. Elle a aussi réduit la note de solidité financière à C+ contre B-. Moody’s explique dans un communiqué que cette décision est liée à l’annonce par la banque suisse de l’acquisition des activités de gestion de fortune de Merrill Lynch hors des Etats-Unis et aux pressions croissantes qui touchent les activités traditionnelles de banque privée en Suisse qui vont notamment obliger les établissements du secteur à revoir leur modèle basé sur les centres offshore.

Entre le 16 juillet et le 6 août, Union Investment Real Estate (UIRE) n’a pas annoncé moins de six opérations différentes, deux à la vente et quatre à l’achat.Le gestionnaire allemand, filiale d’Union Investment (banques populaires), a ainsi annoncé que son fonds institutionnel DEFO-Immobilienfonds 1 a revendu pour au total 20,1 millions d’euros trois immeubles de bureaux situé à Münster, Nuremberg et Berlin, à des prix supérieurs à la dernière estimation d’expert.Pour 368,5 millions de dollars canadiens (300 millions d’euros), UIRE a vendu à Northam Realty Advisors l’immeuble de bureaux et de commerces Bell Trinity Square (86.616 mètres carrés) de Toronto. La transaction s’est effectué à un prix supérieur à la dernière valeur d’expert et au prix d’achat il y a y a sept ans. Le Bell Trinity Square était detenu par le fonds immobilier offert au publicUniImmo:Global (65 %) et par le fonds institutionnel UniInstitutional European Real Estate.Parmi les récentes acquisitions, UIRE a acheté un complexe logistique de 57.681 mètres carrés à Hambourg auprès de Schroder Property Investment Management GmbH. Cet actif passe dans le portefeuille du fonds immobilier offert au public UniImmo: Deutschland, mais le montant de la transaction n’a pas été dévoilé.De même, UIRE n’a pas précisé le montant de l’investissement consenti pour l’UniInstituional European Real Estate lors de l’acquisition du centre commercial Europa-Galerie (25.000 mètres carrés) ) Sarrebruck.Par ailleurs, le gestionnaire allemand a acheté pour 240 millions d’euros à Sefri-Cime deux projets d’immeubles de bureaux à Bois-Colombes, près de Paris. Ces immeubles de 38.000 mètres carrés au total sont livrables en 2013 et son construits sur une commande d’Axa Real Estate.Enfin, UIRE indique avoir acheté pour 62,3 millions d’euros le projet d’immeuble de bureaux Eventes Business Garden (14.133 mètres carrés) dans la banlieue ouest d’Helsinki. Le vendeur de cet actif livrable à la mi-2014 et affecté au fonds immobilier offert au public UniImmo: Deutschland est le promoteur finlandais Peab Oy.

Franz Waas ayant été limogé le 2 avril, Oliver Behrens assumait depuis lors par intérim les fonctions de président du directoire de DekaBank. Il devient vice-président du directoire (un poste nouvellement créé), sous la responsabilité de Michael Rüdiger, nommé par le conseil d’administration à la présidence du directoire.Le nouvel arrivant, qui rejoindra DekaBank «le plus tôt possible», était jusqu'à présent CEO pour la région Centre Europe de Credit Suisse, avec la responsabilité de la banque privée, de la gestion d’actifs et de la banque d’investissement.Désormais au complet, le directoire du gestionnaire central des caisses d'épargne allemandes se compose, outre du président et du vice-président, de Friedrich Oelrich, Matthias Danne et Georg Stocker (qui a pris ses fonctions au 1er août).A fin juin, Deka gérait 88,4 milliards d’euros en fonds de valeurs mobilières offerts au public, 21 milliards en fonds immobiliers offerts au public, 50 milliards en fonds institutionnels de valeurs mobilières, 1,73 milliard en fonds immobiliers institutionnels et 10,74 milliards en mandats sur valeurs mobilières.

Les régulateurs allemand et autrichien ont à leur tour accordé leur agrément de commercialisation au nouveau Schroder ISF Global Multi-Asset Income, le quatrième produit multi-classes d’actifs de la série, annonce Schroders le 15 août. Avec ce fonds de droit luxembourgeois lancé le 18 avril (lire Newsmanagers des 19 avril et 7 juin), le gestionnaire britannique vise une distribution «durable» de 5 % annuels qui sera versée trimestriellement pour les parts en euros et mensuellement pour celles en dollars. Le fonds est géré par Aymeric Forest.Le portefeuille pourra comporter entre 10 et 50 % d’actions et 25 à 90 % d’obligations, mais aussi inclure des dérivés, des Reit ou des ETF ainsi que des positions en devises, l’objectif étant de préserver une rentabilité stable avec une volatilité comprise entre 7 et 12 %.CaractéristiquesDénomination: Schroder ISF Global Multi-Asset IncomeCodes Isin: LU0757360960 (A, EUR hedged, distribution)LU0757360457 (A, EUR hedged, capitalisation)LU075735995 (A, USD, distribution)LU0757359368 (A, USD, capitalisation)Droit d’entrée: 4 % maximumCommission de gestion: 1,25 %

L’agence d'évaluation financière Fitch Ratings a annoncé le 14 août l’actualisation de ses critères de notation des fonds obligataires.Le cadre d’analyse demeure inchangé et Fitch estime que cette procédure d’actualisation de la précédente grille du 16 août 2011 ne devrait pas apporter de modification de notation des différents types de fonds obligataires concernés.

Standard Life Investments a fait état pour le premier semestre d’une collecte nette de 0,6 milliard de livres pour son activité dédiée aux clients extérieurs au groupe, selon un communiqué publié le 14 août. Les actifs sous gestion de cette activité s'élèvent désormais à 74,3 milliards de livres contre 71,8 milliards de livres à fin décembre 2011.La gamme phare de Standard Life, GARS, (Global Absolute Return Strategies), a continué de croître au premier semestre pour dépasser la barre des 17 milliards de livres.Le bénéfice d’exploitation s’est inscrit à 68 millions de livres au premier semestre contre 67 millions de livres un an plus tôt.

Les actifs sous gestion de Henderson Global Investors s’inscrivaient au 30 juin 2012 à 63,6 milliards de livres contre 64,3 milliards de livres début 2012, selon le bilan intérimaire publié par le gestionnaire d’actifs.Le semestre s’est terminé sur une décollecte nette de 2,1 milliards de livres qui a complètement effacé des effets marchés et devises positifs pour un montant de 1,4 milliard de livres.Au cours du premier semestre, les rachats institutionnels ont totalisé près de 1,2 milliard de livres alors que, dans le même temps, la décollecte du pôle retail, de seulement 110 millions de livres au premier trimestre, s’est accélérée à 792 millions de livres au deuxième trimestre. Cela dit, la marge d’exploitation a progressé à 36,8% contre 36,1% pour le premier semestre 2011 et 36,3% pour l’ensemble de l’exercice 2011.

Le gestionnaire d’actifs M&G remporte la palme des ventes retail au deuxième trimestre, selon le rapport Pridham publié par Fundscape, rapporte FundWeb.L’activité de M&G, et de plusieurs autres acteurs dont Invesco Perpetual, Fidelity et Kames, a été tirée par les ventes de produits obligataires. La collecte nette du trimestre poru M&G s’est ainsi élevée à 1,3 milliard de livres, la collecte brute représentant 2,9 milliards de livres.Viennent ensuite BlackRock avec un montant de ventes retail de 566,8 millions de livres en net, Standard Life Investments pour 478 millions de livres, BNY Mellon (420 millions de livres) et Kames (258 millions de livres).

Malgré une hausse de 600 millions de livres au deuxième trimestre (le troisième de son exercice au 30 septembre 2012) à 93,5 milliards de son encours actions, Aberdeen Asset Management a accusé durant la période sous revue une diminution de 2 milliards de livres de ses actifs totaux sous gestion à 182,7 milliards de livres.Cependant, le gestionnaire écossais a collecté 8,79 milliards de livres en brut et 305 millions de livres en net, avec des rentrées nettes pour les produits les plus margés, ce qui a compensé les remboursements nets sur les moins rémunérateurs. Au total, les souscriptions nettes d’avril-juin devraient générer environ 15 millions de livres supplémentaires de revenus annualisés sur les commissions. Toutefois, pour les neuf premiers mois de l’exercice en cours, Aberdeen accuse des rachats nets de 74 millions de livres contre 379 millions pour le semestre au 31 mars.