The index provider FTSE Russell on 3 July announced the creation of the FTSE Blossom Japan Index, constructed on the basis of its environment, social and governance (ESG) evaluation model. The new index has been selected by the Japanese Government Pension Investment Fund (GPIF), the largest pension fund in Japan, with USD1.3trn in assets, as a ESG benchmark for its flagship fund. The FTSE Blossom Japan Index is based on ESG data from FTSE Russell, based on international ESG standards, including the United Nations Principles for Responsible Investment. “The inclusion thresholds are in line with the global FTSE4Good Index range,” the index provider says in a statement. “The new index can be used to facilitate integration of ESG criteria into a diversified strategy.”

After FTSE Russell (see elsewhere in NewsManagers), MSCI has become the next to launch two new environmental, social and governance (ESG) indices based on Japan. The two indices are the MSCI Japan Empowering Woman Index and the MSCI Japan ESG Select Leaders. Like those from FTSE Russell, the two indices have been selected by the Japanese Government Pension Investment Fund (GPIF) as benchmarks for its ESG investment strategy. The MSCI Japan Empowering Woman Index is composed of companies whose initiatives in the area of gender diversity, determined by ESG research by MSCI, works to encourage women to enter the labour market or to return to work. A recent study found that a higher percentage of women in the labour market brings benefits for the Japanese economy. The Japanese government has therefore set objectives to encourage women to participate in the job market more. The second index, MSCI Japan ESG Select Leaders, targets businesses with the best ESG profile compared with their counterparts in their sector. The index is designed using the ESG ratings model from MSCI, and targets companies with the highest ESG ratings within the MSCI Japan IMI Top 500 Index.

Bellecapital Partners, which is home to the asset management activities of the wealth management firm Bellecapital, based in Zurich, has recruited Marco Guldener as head of clients and fund distribution, the specialist website finews reports.Before joining Bellecapital Partners, Guldener had been working at Leonteq Securities, where he was responsible for institutional clients.

The Swiss insurance company Vaudoise Assurances Holding SA has from 1 July 2017 finalised its acquisition of all share capital in the Berninvest AG and Dr. Meyer Asset Management AG companies, announced on 27 March this year. The company Dr. Meyer Asset Management AG will change names to become Vaudoise Investment Solutions SA. Nunzio Lo Chiatto, current CEO of the acquired companies, is retained in this position. All employees will be retained and will remain in Bern.Berninvest AG and Vaudoise Investment Solutions SA are now controlled by Vaudoise Asset Management SA, a newly-founded holding company within the Vaudoise group, which is in turn 100% controlled by Vaudoise Assurances Holding SA.

BNP Paribas Asset Management (BNP Paribas AM) has decided to close its Parvest Equity Japan Small Cap fund, with assets totalling GBP1.4bn, following significant net inflows, Investment Week reports. The asset management firm explains that the decision as arising from a need to protect the interests of current investors, on the grounds that new inflows may have an impact on the capacity of the fund to achieve its investment objectives. The board of directors for the fund, domiciled in Luxembourg, has decided to suspend all new subscriptions from 30 June 2017. The fund, managed by Shunsuke Matsushima, concentrates on stocks which offer strong growth potential, particularly businesses with a unique business model or expertise in innovative businesses.

BNP Paribas Asset Management (BNP Paribas AM) a décidé de fermer son fonds Parvest Equity Japan Small Cap dont les encours ont atteint 1,4 milliard de livres à la suite de flux nets importants, rapporte Investment Week. La société de gestion a justifié sa décision par la nécessité de protéger l’intérêt des investisseurs actuels, estimant que les nouveaux flux pourraient avoir un impact sur la capacité du fonds à atteindre ses objectifs d’investissement. Le conseil d’administration du fonds, domicilié au Luxembourg, a donc décidé de suspendre toute nouvelle souscription à compter du 30 juin 2017. Géré par Shunsuke Matsushima, le fonds se concentre sur des valeurs offrant un fort potentiel de croissance, en particulier les entreprises ayant un modèle économique unique ou une expertise dans des industries innovantes.

Groupama Asset Management Sgr vient d’ouvrir un bureau à Milan, via Copernico 38, et de recruter Eugenio Vecellio comme chargé de relations avec la clientèle, rapporte Bluerating. Ce dernier vient de Global Selection Sgr du groupe suisse Banca del Ceresio. Chez Groupama AM, il s’occupera principalement de clients wholesale et institutionnels en Italie du Nord, sous la direction de Fabrizio Salvi, responsable du développement commercial et du service clients de Groupama AM Sgr. « Depuis le lancement de Groupama AM Sgr à Rome en 2007, nous avons atteint aujourd’hui les 8,5 milliards d’euros sous gestion (…). L’ouverture de notre siège de Milan représente une étape supplémentaire dans notre parcours de développement et de croissance en Italie », a commenté Alberico Potenza, directeur général de Groupama AM Sgr.

Le fonds Schroder ISF Italian Equity, lancé en 1996, est devenu depuis le 3 juillet éligible au plan d’épargne individuel italien (PIR), rapporte Bluerating. Pour cela, il n’a pas été besoin de modifier la philosophie de gestion de ce fonds investi en actions italiennes. Actuellement, le portefeuille comprend 40 titres, dont plus de 30 % ne figurent pas dans l’indice FTSE MIB.

BlackRock a annoncé en interne la nomination de Christian Staub, à compter du 1er août, au poste de responsable de la clientèle institutionnelle pour l’Europe continentale, rapporte Private Banking Magazin. Dans ses nouvelles fonctions, Christian Staub prend la succession de Peter Nielsen, nommé responsable mondial de Blackrock Alternative Specialists, et qui va s’installer à New York. Christian Staub conserve toutefois ses fonctions de responsable pays pour la Suisse. Il conserve aussi, mais cette fois provisoirement, sa fonction de responsable pays pour l’Allemagne. En attendant que BlackRock lui trouve un successeur.

Le gérant de fonds systématique Winton, basé au Royaume-Uni, a annoncé le lancement, ce 3 juillet, du Winton Diversified Fund (UCITS). Le fonds, qui s’adresse en priorité aux investisseurs institutionnels européens, sera conforme à la directive UCITS et régulé par la Banque centrale d’Irlande.Le Winton Diversified Fund (UCITS) est la première version UCITS pour Winton de son programme d’investissement diversifié historique. Selon un communiqué, depuis son lancement en octobre 1997, ce programme a généré un rendement annuel de 12,5%, au 1er juin 2017. Le nouveau fonds offrira une liquidité hebdomadaire. et sera libellé en livres sterling, en euros, en dollars américains et en francs suisses. Une demande de passeport sera faite au Royaume‐Uni, en Allemagne, en France, en Suisse, en Italie, aux Pays-Bas, au Luxembourg, en Espagne, au Danemark, en Finlande, en Suède et en Norvège.Winton emploie plus de 450 collaborateurs au sein de neuf bureaux à travers le monde, et gère environ 30 milliards de dollars d’actifs pour le compte de fonds de pension, fonds souverains, banques et plateformes de fonds.

Le gestionnaire d’actifs britannique Seneca Investment Managers (Seneca IM) a promu Tom Declic au poste de gérant de fonds au sein de son équipe dédiée à la gestion multiclasses d’actifs, rapporte Investment Week. L’intéressé a rejoint la société de gestion en 2011, après avoir débuté en tant qu’analyste chez Royal Liver Asset Management en 2009. Tom Declic se concentrera sur la recherche actions internationales et il rejoindra l’équipe « multi-assets » dirigée par Peter Elston, directeur des investissements. Cette équipe, qui compte 5 professionnels, comprend notamment Mark Wright, responsable des actions britanniques, ou encore Alan Borrows, responsable de l’obligataire.

A contre-courant de la tendance qui pousse de nombreuses sociétés à quitter Londres en raison du Brexit, le hedge fund suisse Amplitude Capital a décidé de rouvrir une antenne dans la City après neuf ans d’absence, rapporte le site spécialisé finews. Le gérant systématique avait en effet fermé son bureau de Londres en 2008 pour s’installer à Zug. Il a refait surface dans le quartier des hedge funds, du côté de St James/Mayfair dans un bureau qui peut accueillir jusqu'à six personnes. Les actifs sous gestion d’Amplitude Capital s'élèvent à environ 1,6 milliard de dollars.

Bellecapital Partners, qui loge l’activité asset management du gestionnaire de fortune Bellecapital, basé à Zurich, vient de recruter Marco Guldener, en qualité de responsable de la clientèle et de la distribution des fonds, rapporte le site spécialisé finews.Avant de rejoindre Bellecapital Partners, Marco Guldener travaillait chez Leonteq securities où il avait en charge la clientèle institutionnelle.

La compagnie d’assurances suisse Vaudoise Assurances Holding SA a finalisé, avec effet au 1er juillet 2017, l’acquisition de l’intégralité du capital-actions des sociétés Berninvest AG et Dr. Meyer Asset Management AG annoncée le 27 mars dernier. La société Dr. Meyer Asset Management AG change de raison sociale et devient Vaudoise Investment Solutions SA. Nunzio Lo Chiatto, actuel CEO des sociétés acquises, est reconduit dans cette fonction. Tous les emplois sont conservés et demeurent à Berne.Berninvest AG et Vaudoise Investment Solutions SA sont désormais détenues par Vaudoise Asset Management SA, société holding nouvellement créée au sein du Groupe Vaudoise et elle-même détenue à 100% par Vaudoise Assurances Holding SA.

Edmond de Rothschild Asset Management (Edram) a étendu les fonctions de Pierre Bonart, actuellement responsable de la multigestion « long-only », en lui confiant la responsabilité des investissements alternatifs du groupe, a appris Citywire Selector. L’intéressé avait rejoint le bureau de Genève de la société en septembre 2014 pour superviser la sélection de fonds au sein de la division dédiée à la gestio « long-only ».

Le groupe bancaire UBS projette des changements dans ses activités de gestion de fortune (WM) dans plusieurs grands pays européens ainsi que dans certains pays émergents (WM EEM). Un de ces projets est le regroupement de plusieurs équipes dans le giron de UBS Europe SE basé à Francfort, selon une note interne de la banque, dont AWP a obtenu copie. Un porte-parole d’UBS a confirmé le contenu du document, évoquant une structure mieux orientée vers les marchés. Désormais, les investisseurs d’un pays donné seront assistés par une équipe, indépendamment de s’ils effectuent des investissements locaux ou transfrontaliers. En Europe, la nouvelle structure devrait être introduite prochainement en Allemagne, au Royaume-Uni, en Italie et en Espagne. L’Italie devrait par ailleurs voir le lancement d’ici 2018 de la plateforme «One Wealth Management» (1WMP). La gestion de fortune transfrontalière pour l’Europe et les pays émergents sera concentrée sur trois centres de comptabilisation, contre dix jusqu’ici, situés en Suisse, ainsi qu'à UBS Europe à Francfort et au Royaume-Uni. Les clients pourront poursuivre leurs opérations locales auprès de leurs filiales respectives. Selon le rédacteur du document, Paul Raphael, responsable de l’unité WM EEM, la gestion du risque est ainsi mieux associée aux différentes activités, de manière à stimuler une meilleure prise de conscience du risque et d'établir les responsabilités de manière plus exhaustive et consistante. Dans le cadre de ces ajustements, UBS WM EEM devrait également connaître plusieurs changements au niveau de la direction. A noter par ailleurs que la filiale française du groupe bancaire suisse UBS a finalisé ce 3 juillet l’acquisition de Banque Leonardo France, étape préalable à la création d’une co-entreprise de gestion d’actifs avec la société d’investissement La Maison.

EFG International a annoncé la nomination, avec effet immédiat, de Marcelo Coscarelli au poste de responsable pour l’Amérique latine suite au départ de Gerald Robert. Marcelo Coscarelli avait rejoint EFG International en janvier dernier en provenance de Citibank Latin America. Gerald Robert est un ancien de la BSI, désormais intégrée dans le groupe suisse, à qui EFG avait dans un premier temps attribué une fonction centrale dans le nouvel organigramme.

Le gestionnaire de fortune Julius Baer a nommé Ashish Gumashta au poste de directeur général de sa filiale indienne Julius Baer Wealth Advisors (India) Private. Il prend la succession d’Atul Singh qui a décidé de quitter la banque afin de poursuivre d’autres opportunités. Le nouveau responsable, rattaché à Rémy Bersier, en charge des marchés émergents, aura pour mission de développer l’activité locale dans le sous-continent.Ashish Gumashta a rejoint Julius Baer en 2015 à la faveur de l’acquisition par la banque privée suisse des activités internationales de Merrill Lynch où il travaillait depuis 1994.

Cazenove Capital a recruté Matthew Taylor en qualité de « senior portfolio director » au sein de son équipe dédiée à la gestion de fortune au Royaume-Uni, rapporte fundstrategy. Il s’agit d’un retour aux sources pour l’intéressé qui avait travaillé chez Cazenove Capital pendant 13 ans avant de rejoindre Stonehage Fleming où il a officié pendant 11 ans en qualité d’associé. Dans le cadre de ses nouvelles fonctions, Matthew Taylor se concentrera sur le segment des particuliers très fortunés (« ultra-high net worth »).

Alex Hoctor-Duncan, responsable de BlackRock pour l’Europe, le Moyen-Orient et l’Afrique (EMEA) pour l’activité « retail », a décidé de quitter la société de gestion qu’il avait intégrée en 1997, rapporte Investment Week. L’intéressé a en effet décidé d’explorer de nouvelles opportunités de carrière, selon le journal. Il est remplacé avec effet immédiat par Michael Gruener, jusque-là co-responsable des ventes ETF pour la région EMEA. Alex Hoctor-Duncan restera toutefois au sein de la société jusqu’à la fin du troisième trimestre pour assurer une transition en douceur.Alex Hoctor-Duncan a travaillé pendant 20 ans au sein de la société, en incluant ses années passées chez Mercury Asset Management et Merrill Lynch Investment Management, qui ont fusionné avec BlackRock en 2006. Au sein de Merrill Lynch Investment Management, il avait officié en tant que responsable de l’activité « retail » pour le Royaume-Uni et responsable des ventes pour le marché « retail » au Royaume-Uni.

En juin, Barclays a recruté Chris Leonard, fondateur de deux hedge funds depuis son départ de JPMorgan Chase & Co. A la fin de l’année dernière, les ex-banquiers Roberto Hoornweg et Chris Rivelli ont quitté Brevan Asset Management pour rejoindre des banques. Selon les recruteurs, les banques à New York et Londres sont redevenues des employeurs intéressants dix ans après la crise financière et pourraient faire davantage de transactions pour compte propre si Donald Trump assouplit la réglementation, écrit Bloomberg. Autre raison : nombre de fonds macro ne rapportent plus d’argent.

La société de gestion indépendante Acer Finance a annoncé, ce 3 juillet, la nomination de François Levavasseur au poste de conseiller patrimonial. Agé de 25 ans, l’intéressé est titulaire d’une licence 3 en Finance d’entreprise de l’Université Paris 1 Panthéon Sorbonne, qu’il a complétée d’un master en gestion de patrimoine et banque privée à l’Université Paris Dauphine. Après une première expérience professionnelle comme ingénieur patrimonial chez KBL Richelieu Banque Privée à Paris, François Levavasseur a rejoint Acer Finance en septembre 2015 pour prendre en charge le suivi fiscal, juridique et financier des clients.

Bpifrance, la banque publique d’investissement, a annoncé hier le lancement d’un fonds dédié aux investissements dans la transition énergétique et écologique doté de 100 millions d’euros, rapporte l’agence Reuters. Baptisé France Investissement Energie Environnement, ce véhicule d’investissement a vocation à investir dans des petites et moyennes entreprises (PME) ainsi que dans des petites entreprises de taille intermédiaire (ETI). Bpifrance assurera la gestion de ce fonds.

La société de gestion 123 IM a annoncé dans un communiqué qu’elle avait réalisé une collecte «record» de 187 millions d’euros au premier semestre 2017, soit 7 millions d’euros de plus que sur l’année 2016 (+ 56 % par rapport au premier semestre 2016), portant son encours sous gestion à 1,3 milliard d’euros. Elle rappelle qu’elle avait annoncé en janvier dernier son ambition de doubler son encours sous gestion à 5 ans pour atteindre les 2,5 milliards d’euros.123 IM indique par ailleurs avoir déployé 134 millions d’euros, avec plusieurs acquisitions pour des tickets compris entre 8 et 40 millions d’euros. Du côté des sorties, 123 IM enregistre 113 millions d’euros de cessions sur le dernier semestre, avec 75 millions d’euros distribués à ses investisseurs au premier semestre 2017.

Le deuxième fonds professionnel de capital investissement (FPCI) de CapHorn Invest dispose désormais de toute sa capacité. Après un closing à 100 millions d’euros l’an dernier, le véhicule dédié aux start-up européennes spécialistes du digital BtoB a réalisé son closing final à hauteur de 125 millions d’euros, rapporte L’Agefi. Ce nouveau fonds marque une accélération sensible par rapport au premier FPCI de 50 millions d’euros clôturé en 2012, ce qui permettra à CapHorn d’accompagner davantage ses participations. «Le deuxième fonds nous permettra d’avoir une stratégie de portefeuille plus complète », explique Guillaume Dupont associé-fondateur de CapHorn passé auparavant par Omnes Capital (ex-Credit Agricole Private Equity) et Aster Capital (ex-Schneider Venture). Nous l’avons calibré de manière à avoir la capacité de construire un portefeuille de plus d’une vingtaine de participations tout en pouvant accompagner les plus prometteuses en déployant jusqu'à 10 millions d’euros.» Pour l’heure, le deuxième FPCI de CapHorn compte onze participations, dont le spécialiste du big data pour la finance et l’industrie Saagie, le moteur de recherche spécialisé Celebrity Marketing, et Finalcad, un concepteur d’applications mobiles pour le BTP. Outre la Banque européenne d’investissement, qui avait déjà investi dans son premier fonds, et sa filiale le Fonds européen d’investissement, CapHorn a été soutenu par Adeo, la maison mère de l’enseigne Leroy Merlin.

Mirabaud Asset Management vient de recruter Renaud Dutreil, ancien ministre des PME sous Jacques Chirac et ancien président de LVMH North America. Nommé head of private equity, l’intéressé aura pour mission de lancer et piloter l’activité de private equity de la banque genevoise depuis Paris. Il sera appuyé par Luc-Alban Chermette, ancien président de La Vélière Capital. Un premier fonds d’investissement dédié aux « entreprises du patrimoine vivant », entreprises détenant un savoir-faire d’excellence, est lancé aujourd’hui, avec un premier closing de 50 millions d’euros. Le second et dernier closing de ce nouveau véhicule est prévu à la fin de l’année pour un montant total de 150 millions d’euros. Ce fonds permettra à des PME familiales actives en France, mais aussi en Suisse, en Italie et dans d’autres pays européens, depuis au moins 50 ans, d’obtenir un soutien à leur développement international et à leur stratégie d’innovation. Cette aide s’exprimera sous forme d’investissement de croissance, mais également de conseils stratégiques, juridiques, managérial, marketing et commerciaux.

C’est fait ! Comme annoncé le 22 juin dernier, Amundi a finalisé, ce 3 juillet, l’acquisition de Pioneer Investments. Cette activité sera donc consolidée dans les comptes d’Amundi à compter du troisième trimestre. «Cette étape permettra de lancer la phase effective d’intégration opérationnelle», indique Amundi dans un communiqué.

Swedbank Robur, la société de gestion d’actifs de la banque suédoise Swedbank, a nommé Jens Grebäck comme nouveau directeur commercial. Il prendra ses fonctions le 28 septembre. L’intéressé vient de Storebrand Asset Management où il était responsable de la distribution et des clients institutionnels. Swedbank Robur gère 1.100 milliards de couronnes suédoises.

Bpifrance annonce la création du fonds France Investissement Énergie Environnement (FIEE), doté de 100 millions d’euros, et renforce ainsi son offre dédiée à la filière Transition énergétique et écologique (TEE). Dans un communiqué, Bpifrance explique ainsi que la filière de la TEE constitue un enjeu économique majeur pour la France et nécessite un accompagnement de proximité, adapté pour répondre notamment aux objectifs fixés dans le cadre de la COP21. Avec 1.400 entreprises accompagnées en crédit, en garantie et en fonds propres en 2016, pour un montant de 1,4 milliard d’euros, «Bpifrance se positionne comme expert et acteur stratégique du financement des entreprises de la Transition énergétique et écologique». Ici, il s’agit d’un outil de renforcement des fonds propres, dédié au développement des acteurs de la filière. La stratégie d’investissement du FIEE cible les acteurs de la filière des énergies renouvelables mais aussi celles positionnées sur l’efficacité énergétique et l’économie circulaire. Le fonds les accompagnera dans le financement de leur développement, leurs opérations de transmission et la transformation de leurs modèles économiques. Grâce à des opérations de croissance externe, en France ou à l’international, le FIEE favorisera l’émergence d’ETI de taille significative.

La Banque Postale Asset Management (LBPAM) a annoncé, ce 4 juillet, avoir été choisie par CNP Assurances qui lui a confié un nouveau mandat pour un total de 23 milliards d’euros d’encours. Cette opération porte à 203 milliards d’euros le montant de ses actifs sous gestion de LBPAM. «En dépassant les 200 milliards d’euros d’actifs sous gestion, LBPAM poursuit une dynamique de croissance qui lui a permis de passer de 124 milliards à 203 milliards d’euros en 5 ans et demi et devenir un acteur majeur de la gestion d’actifs en France, soit une croissance moyenne annuelle de 11% par an», indique Daniel Roy, président du directoire de LBPAM, cité dans un communiqué. LBPAM gère désormais plus de 180 milliards d’euros pour le compte d’institutionnels, «jouant un rôle de premier plan dans le domaine de la gestion assurantielle», revendique la société de gestion.