Selon le quotidien, le patron de Free, Xavier Niel, devrait faire parvenir en début de semaine prochaine à Deutsche Telekom une nouvelle proposition sur sa filiale américaine T-Mobile US. Cette offre prévoit une augmentation de la part de capital acquise auprès de Deutsche Telekom et implique deux fonds américains, dont KKR. Le prix ne devrait cependant pas beaucoup varier.
Afin d'éviter une dégradation de sa note par S&P, le groupe pourrait annoncer cette semaine des baisses d’investissements. Alors que l’agence de notation doit rendre mercredi les conclusions d’un audit, les administrateurs d’Areva se réuniront la veille. La note de crédit long terme du groupe se situe à «BBB-», soit un cran au-dessus de la catégorie spéculative, depuis décembre 2011.
Le géant américain de l’informatique pourrait confirmer dès aujourd’hui un projet de scission de ses activités, avec d’un côté les ordinateurs personnels et les imprimantes et de l’autre les services et équipements aux entreprises. L’opération, réclamée de longue date par les analystes et les investisseurs, passerait par la distribution neutre d’un point de vue fiscal de titres aux actionnaires l’année prochaine, précise le quotidien de sources proches du dossier. La semaine dernière, eBay avait fait part d’un projet similaire avec la scission en vue de sa filiale de traitement des paiements PayPal.
Le fonds américain procède au premier tour d’enchères cette semaine pour la vente de sa chaîne d’hôtels économiques (Campanile, Première classe...), a appris L’Agefi. Le prix minimal aurait été fixé à 1,3 milliard d’euros. Les grands noms du private equity regardent le dossier.
Marc Lelandais devrait quitter ses fonctions après la finalisation de l'accord, prévue après le 15 octobre, qui donnera le contrôle aux anciens créanciers.
Le numéro deux mondial des technologies médicales, le groupe américain Medtronic, a annoncé vendredi qu’il changeait le mode de financement de son offre de rachat à 42 milliards de dollars lancée sur l’irlandais Covidien. L’acquisition sera financée par un emprunt de 16 milliards de dollars, et non plus grâce aux réserves de cash accumulées par le groupe hors des Etats-Unis. Pour éviter des délocalisations à l’occasion de fusions acquisitions motivées par des raisons fiscales, le Trésor américain a adopté en septembre de nouvelles règles sur les «tax inversions» qui compliquent l’utilisation par les groupes américains de leur trésor de guerre amassé dans des filiales étrangères. «Malgré la dépense supplémentaire liée au nouveau financement, les bénéfices stratégiques de la transaction restent puissants», a indiqué Medtronic dans un communiqué.
Plusieurs fonds vautours ramasseraient discrètement depuis quelques mois la dette de l'équipementier aéronautique toulousain Latécoère, selon Le Monde. Apollo Global Management et Monarch Alternative Capital chercheraient ainsi à prendre le contrôle de la société, qui doit restructurer sa dette après avoir déjà dû transiger une première fois avec ses banques en 2010. Le dossier est suivi de près par le gouvernement ainsi que par Airbus et Boeing, les grands clients de Latécoère.
Miller Homes a renoncé à lancer une IPO à Londres qui devait lui permettre de lever 140 millions de livres, quinze jours seulement après avoir annoncé ce projet. «A la lumière de la récente volatilité des marchés financiers, les actionnaires de Miller Group ont choisi de ne pas poursuivre, pour le moment, une offre publique», indique un communiqué du promoteur immobilier britannique partiellement contrôlé par Blackstone à travers le fonds GSO et par la banque RBS.
Air France-KLM précisera mercredi 8 octobre son chiffrage de l’impact financier de la grève des pilotes, qui pourrait être revu à la hausse pour atteindre au total 350 à 400 millions d’euros, a appris vendredi Reuters de source proche de la compagnie aérienne. Les pertes d’exploitation générées par la grève ont été évaluées par le groupe à 20 millions d’euros par jour soit environ 300 millions au total. Toutefois, à ce chiffre devraient s’ajouter entre 50 et 100 millions de pertes indirectes, liées notamment à la baisse des réservations pendant cette période. Un communiqué sera publié avant l’ouverture de la Bourse.
Constellium a annoncé l’acquisition du groupe américain Wise Metals Intermediate pour un montant de 455 millions de dollars en numéraire et la reprise de 945 millions de dette. L’opération doit permettre au producteur d’aluminium construit sur les anciens actifs de Pechiney de rééquilibrer vers les Etats-Unis ses activités jusqu’ici très européennes. L’acquisition sera en partie financée par une augmentation de capital dont Constellium n’a pas chiffré le montant. Le groupe compte investir jusqu'à 750 millions de dollars dans sa nouvelle acquisition d’ici 2022 pour accroître ses capacités de production. Wise Metals était détenu par le fonds de pension de l’Alabama.
Les nouvelles règles adoptées fin septembre par le Trésor américain pour lutter contre les «tax inversions» ont eu raison d’un premier projet de fusion dont l’une des principales motivations était fiscale. L’italien Cosmo Pharmaceuticals, coté à la Bourse de Zurich, et l’américain Salix Pharmaceuticals ont abandonné leur projet de rapprochement. Depuis l’annonce du projet en juillet, «les changements dans l’environnement politique ont engendré des incertitudes concernant les bénéfices potentiels que nous comptions réaliser», explique Carolyn Logan, présidente et directrice générale de Salix. Le groupe coté sur le Nasdaq devait fusionner avec la filiale irlandaise de Cosmo ce qui lui aurait permis de payer moins d’impôts.
EasyJet a relevé sa prévision de bénéfice pour 2014, désormais supérieure au consensus des estimations d’analystes. La compagnie aérienne low-cost attend désormais un bénéfice annuel avant impôts de 575 à 580 millions de livres (735-741 millions d’euros) contre 545 à 570 millions de livres estimé en juillet. Avant cette révision, les analystes prévoyaient en moyenne un bénéfice avant impôts de 566 millions de livres sur l’exercice décalé clos fin septembre. Le groupe britannique indique profiter d’une baisse des prix du kérosène, d’effets de change favorables mais aussi des deux semaines de grève à Air France. Celle-ci aurait apporté 5 millions de livres de chiffre d’affaires supplémentaire, estime EasyJet.
Tesco reste dans la tourmente. La direction du distributeur britannique a démenti préparer une augmentation de capital de 3 milliards de livres destinée à financer le plan de relance de l’activité. Rapportée par Alphaville, la rumeur a fait chuter de plus de 4% le cours de l’action Tesco vendredi matin à la Bourse de Londres.
Moody’s croit à l’essor des obligations privées: l’agence lance une offre de notation pour les placements privés de type Euro PP, sur le modèle de ce qu’elle propose déjà aux Etats-Unis. Appelé UMPPR (unpublished monitored private placement rating), le service proposera non pas une évaluation quantitative de type «scoring» mais une vraie notation, avec notamment une décision en comité et un suivi. Réalisée à la demande de l’émetteur et diffusée, sur instruction de ce dernier, auprès des seuls investisseurs potentiels, cette notation permettrait de convaincre les institutionnels à miser plus qu’ils ne le font déjà sur des émetteurs situés en bas du segment ETI. D’autres réflexions sont en cours, notamment à l’ICMA (International Capital Market Association) pour trouver une solution de notation des Euro PP à un coût modéré.
La Commission européenne a autorisé vendredi le rachat de la division santé animale de Novartis par l’américain Eli Lilly pour 5,4 milliards de dollars (4,3 milliards d’euros). Cette opération permettra à Eli Lilly de renforcer et de diversifier les activités de sa filiale Elanco. La Commission a noté que cette prise de contrôle créerait des doublons dans les activités des deux groupes pharmaceutiques dans les domaines des parasiticides et les antimicrobiens mais a conclu que d’autres concurrents pourraient entrer sur le marché dans les années à venir et peser sur les prix.
La société d’investissement Starwood Capital s’est décidée à mandater Deutsche Bank et Goldman Sachs pour diriger la vente de Louvre Hotels, comme l’ont révélé Les Echos. Le groupe hôtelier, qui détient notamment les enseignes Campanile et Kyriad, compte 1.100 hôtels. Son actionnaire en attendrait entre 1,2 et 1,4 milliard d’euros. Selon une source financière, la remise des offres pour le premier tour interviendrait la semaine prochaine.
La Commission européenne a autorisé vendredi le rachat de la messagerie instantanée sur mobile WhatsApp par Facebook pour 19 milliards de dollars (14,9 milliards d’euros). «Nous avons soigneusement étudié ce projet d’acquisition et nous avons abouti à la conclusion qu’elle ne nuirait pas à la concurrence sur ce marché dynamique et en croissance. Les consommateurs continueront d’avoir un vaste choix d’applications de communication grand public», a déclaré le commissaire à la Concurrence, Joaquin Almunia. Cette acquisition est la plus importante conclue par Facebook depuis sa création il y a dix ans.
La commission de délégation de service public de Lille Métropole a déclaré irrecevable l’offre de la Lyonnaise des Eaux, filiale de Suez Environnement, dans le cadre de l’appel d’offres relatif au contrat de distribution de l’eau potable de la communauté urbaine de Lille Métropole. «Cette appréciation n’a fait l’objet d’aucun échange entre la collectivité et l’entreprise comme le prévoit la Loi Sapin», conteste le groupe. Suez Environnement se dit «mobilisé pour faire valoir ses droits de la façon la plus efficace». Ce contrat doit prendre effet le 1er janvier 2016. D’une durée de 8 ans, il représente un chiffre d’affaires cumulé d’environ 500 millions d’euros. La Lyonnaise des Eaux est l’actuel opérateur du contrat.
Le président de Sanofi France Christian Lajoux, 67 ans, quittera le groupe à la fin de l’année, a annoncé le directeur général du laboratoire pharmaceutique Christopher Viehbacher sur le site intranet de l’entreprise sans donner les raisons de ce départ. Une porte-parole de Sanofi a par ailleurs indiqué que la filiale commerciale Sanofi France a présenté le 24 septembre au comité d’entreprise «ses orientations stratégiques et un projet d'évolution de son organisation» à horizon 2017.
Le groupe d’habillement et de chaussures, qui doit bientôt passer sous le contrôle de ses créanciers, a signé un accord de distribution avec le géant asiatique GRI Retail pour trois de ses marques : Minelli, André, Cosmoparis. Cet accord prévoit l’ouverture de près de 200 boutiques dans 8 pays d’Asie, avec une première boutique Minelli en janvier 2015 au Grand Gateway shopping mall de Shanghai. L’accord devrait générer un chiffre d’affaires de près de 350 millions de dollars (275 millions d’euros) d’ici quatre ans.
Rovio, le concepteur finlandais du jeu sur mobile Angry Birds, a annoncé hier la suppression de 130 postes en Finlande, soit 16% de ses effectifs. Le groupe, dont le résultat d’exploitation a fondu de moitié l’an dernier à 36,5 millions d’euros, évoque des ventes inférieures à ses prévisions. Rovio a été dépassé ces dernières années par d’autres concepteurs de jeux, comme le suédois Mojang qui vient d'être racheté 2 milliards de dollars par Microsoft.
Orange a confirmé hier qu’il proposerait le mois prochain l’offre de vidéo en illimité du géant américain Netflix sur sa box, sans pour autant renoncer à élaborer une offre alternative pour laquelle il est en discussions avec des acteurs français. L’opérateur emboîte ainsi le pas de Bouygues Telecom qui avait annoncé un accord avec la société californienne dès son arrivée en France il y a 15 jours.
Le groupe français de BTP et de concessions a annoncé hier soir avoir signé une ligne de crédit syndiqué pour un montant d’un milliard d’euros. L’opération, qui a fait l’objet d’une sur-souscription de 25%, «témoigne ainsi de la confiance des marchés à l’égard d’Eiffage», souligne le communiqué du groupe. Cette nouvelle facilité, destinée à faire face à ses besoins généraux de financement, vient se substituer à la ligne de crédit existante non utilisée de 700 millions d’euros, qui venait à échéance en décembre 2015. Elle bénéficie en outre de conditions financières en nette amélioration pour une durée de 5 ans avec deux extensions possibles d’un an chacune. Ce refinancement permet également d’accroître la liquidité du groupe et d’allonger la maturité moyenne de ses ressources financières disponibles. Au total, 16 banques ont contribué à l’arrangement de l’opération.
Sears Holdings va être renfloué par son directeur général pour la deuxième fois en trois semaines à défaut de trouver un repreneur pour ses opérations canadiennes. Le distributeur américain a annoncé hier soir qu’il lèverait 380 millions de dollars (300 millions d’euros) en ramenant sa participation dans Sears Canada de 51% à 12% à la faveur d’une cession d’actions. Eddie Lampert, directeur général du groupe, en achètera plus de la moitié avec son fonds spéculatif ESL Investments.
Le groupe créé par Xavier Niel prévoit de faire une offre sur une part plus importante de la filiale américaine de Deutsche Telekom que les 56,6% du capital qu’il s'était proposé de racheter en juillet, selon Bloomberg qui cite des sources proches du dossier. L’offre à 33 dollars par action sur T-Mobile USA, quatrième opérateur mobile des Etats-Unis, a été jugée trop basse par l’opérateur allemand. Le groupe français, maison mère de Free, offrirait cette fois-ci d’en racheter une part plus significative au même prix de 33 dollars par action. Iliad discute avec plusieurs banques américaines susceptibles de l’appuyer dans le cas d’une offre améliorée, en plus de ses banques actuelles, HSBC et BNP Paribas. Il négocie aussi avec des fonds, parmi lesquels KKR, pour lever entre cinq et 6,5 milliards de dollars. Le groupe créé par Xavier Niel devrait prendre une décision d’ici à la mi-octobre.
Le groupe de restauration, composé d’une vingtaine d’enseignes (Angelina, Au Bureau, Café Leffe, etc.), a annoncé hier le lancement de sa foncière Bertrand Immobilier dont la direction est confiée à Arnaud Rozé, spécialiste de l’immobilier commercial depuis plus de quinze ans. L’objectif de cette société, qui investira de 40 à 50 millions d’euros par an, est de permettre au groupe de mieux contrôler le déploiement et la pérennité de ses enseignes.
Le groupe nippon a annoncé hier soir l’achat pour 250 millions de dollars (197 millions d’euros) d’une participation minoritaire dans le studio hollywoodien Legendary Entertainment, avec lequel il va créer une coentreprise. Cette nouvelle filiale exploitera les droits de propriété intellectuelle de Legendary, en mettant l’accent sur la Chine et l’Inde. En entrant à son tour de table, SoftBank table sur un meilleur accès à des catalogues de films et de programmes TV, tout en renforçant sa présence dans les médias outre-Atlantique.
L’avionneur américain a annoncé hier son intention de porter la cadence de production de son modèle 737 à 52 exemplaires par mois en 2018, contre 42 actuellement, visant un nouveau record justifié selon lui par la demande mondiale d’avions neufs. Ainsi la production du Boeing 737 devrait-elle atteindre 624 exemplaires par an.
