De strictes limites de risque dans Ucits III
le 19/11/2009
L'AGEFI Hebdo
Risque de contrepartie par banque maximum via des produits dérivés : 10 % de l’actif (5 % si ce n’est pas une institution financière).
Effet de levier maximum : évalué à travers une Value at Risk de 20 %, avec un indicateur de confiance de 99 % à une échéance d’un mois.
Positions vendeuses « physiques » interdites : réalisées via des dérivés.
Sources : Merrill Lynch et Syz & Co
